ratios have long been employed by i

ratios have long been employed by investors and
financial analysts for fundamental analysis, have
raised a question relating to the usefulness of
historical accounting information to predict future
stock returns. This question may have been
extensively addressed in developed countries, but
little has been done on emerging markets, and
even if there have recently been some findings,
the results are neither solid nor reliable due to the
limited numbers of samples. Therefore, this paper
aims at examining whether historical accounting
information can be used to predict future stock
returns for Thai stock markets.
Lev and Thiagarajan (1993) document
that financial signals have predictive power in
explaining contemporaneous stock returns of U.S.
firms and Abarbanell and Bushee (1998) show that
investment portfolios formed by longing high-

ผลลัพธ์ (ไทย) 1:

อัตราส่วนมียาวถูกจ้าง โดยนักลงทุน และมีนักวิเคราะห์ทางการเงินสำหรับการวิเคราะห์พื้นฐานยกคำถามที่เกี่ยวข้องกับประโยชน์ของบัญชีข้อมูลอดีตเพื่อทำนายอนาคตส่งคืนหุ้น คำถามนี้อาจได้รับอยู่อย่างกว้างขวางในประเทศที่พัฒนาแล้ว แต่น้อยแล้วในตลาดเกิดใหม่ และแม้ว่าจะมีเมื่อเร็ว ๆ นี้ได้ค้นพบบางอย่างผลลัพธ์ไม่ใช่แข็ง หรือความน่าเชื่อถือเนื่องในจำนวนตัวอย่างจำกัด ดังนั้น กระดาษจุดมุ่งหมายที่ว่าประวัติศาสตร์ในการตรวจสอบบัญชีสามารถใช้ข้อมูลการคาดการณ์สินค้าคงคลังในอนาคตผลตอบแทนตลาดหุ้นไทยลิฟเยและเอกสาร Thiagarajan (1993)ว่า สัญญาณเงินมีการมอบอำนาจในอธิบายสินค้า contemporaneous ส่งกลับค่าของสหรัฐอเมริกาบริษัท และ Abarbanell และ Bushee (1998) แสดงว่า พอร์ตการลงทุนลงทุนที่เกิดขึ้นจากลิ้นสูง-

ผลลัพธ์ (ไทย) 2:

อัตราส่วนได้รับการว่าจ้างจากนักลงทุนและนักวิเคราะห์ทางการเงินสำหรับการวิเคราะห์พื้นฐานได้ยกคำถามที่เกี่ยวข้องกับประโยชน์ของข้อมูลบัญชีประวัติศาสตร์ในการทำนายอนาคตผลตอบแทนหุ้น คำถามนี้อาจจะได้รับการแก้ไขอย่างกว้างขวางในประเทศที่พัฒนาแล้วแต่น้อยได้รับการทำในตลาดเกิดใหม่และแม้ว่ามีการค้นพบเมื่อเร็วๆ นี้ได้รับบางผลลัพธ์ที่ไม่มั่นคงหรือเชื่อถือได้เนื่องจากการจำกัด จำนวนของกลุ่มตัวอย่าง ดังนั้นงานวิจัยนี้มีวัตถุประสงค์เพื่อตรวจสอบว่าบัญชีประวัติศาสตร์ข้อมูลที่สามารถใช้ในการทำนายหุ้นในอนาคตผลตอบแทนตลาดหุ้นไทย. เลฟและ Thiagarajan (1993) เอกสารว่าสัญญาณทางการเงินที่มีอำนาจในการคาดการณ์ในการอธิบายผลตอบแทนหุ้นสมัยของสหรัฐบริษัท และ Abarbanell และ Bushee ( 1998) แสดงให้เห็นว่าพอร์ตการลงทุนที่เกิดขึ้นจากความปรารถนาที่สูง

ผลลัพธ์ (ไทย) 3:

อัตราส่วนที่ใช้มานาน โดยนักลงทุนและนักวิเคราะห์ทางการเงินสำหรับการวิเคราะห์พื้นฐาน

ได้ยกคำถามเกี่ยวกับประโยชน์ของข้อมูลทางการบัญชีประวัติศาสตร์
ทำนายผลตอบแทนของหุ้นในอนาคต

คำถามนี้อาจได้รับ
อย่างกว้างขวางอยู่ในประเทศที่พัฒนาแล้ว แต่เล็ก ๆน้อย ๆได้

แม้ในตลาดเกิดใหม่ และหากมีเมื่อเร็ว ๆนี้บางข้อมูล
ผลลัพธ์ที่ได้จะไม่แข็งและเชื่อถือได้เนื่องจาก
ตัวเลขจำกัดตัวอย่าง ดังนั้นงานวิจัยนี้มีวัตถุประสงค์เพื่อตรวจสอบว่า

ข้อมูลบัญชีทางประวัติศาสตร์สามารถใช้ในการทำนายผลตอบแทนของหุ้นในอนาคตสำหรับตลาดหุ้นไทย
.
เลฟ และ thiagarajan ( 1993 ) เอกสาร
ที่สัญญาณทางการเงินมีอำนาจพยากรณ์ในการอธิบายผลตอบแทนของหุ้นของสหรัฐฯ ซึ่งเกิดขึ้นในสมัยเดียวกัน

และบริษัท และ abarbanell bushee ( 1998 ) พบว่าเกิดจากกิเลส
พอร์ตการลงทุนสูง