The accounting for a business combi

The accounting for a business combination begins with the identification of the tangible and intangible assets acquired and liabilities assumed by the acquirer. The fair values of the individual assets and liabilities then provide the basis for financial statement valuations. Many firms especially those in pharmaceutical and high-tech industries have allocated significant portions of acquired businesses to in-process research and development (IPR&D)
In a marked departure from past practice, current standards now that acquired be measured at acquisition-date fair value and recognized in consolidated financial statements as an asset. In commenting on the nature of IPR&D as an asset, Pfizer in an October 28, 2005, comment letter to the FASB observed that
board members know that companies frame business strategies around IPR&D, it, value it, and nurture it and they view those seemingly rational actions as inconsistent with the notion that IPR&D has no probable future economic benefit.
For example, when ARCA Biopharma acquired a significant in-process research and development asset through a merger with Nuvelo, Inc., it disclosed the following in its financial statements:
A valuation firm was engaged to assist ARCA in determining the estimated fair values of these (IPR&D) assets of the acquisition date. Discounted cash flow models are typically used these valuations, and the require the use of significant estimates and assumptions including not limited to:
- Projecting regulatory approvals.
- Estimating future cash flows from product sales resulting from completed products and in-process projects.
- Developing appropriate discount rates and probability rates by project.
The IPR&D asset is initially considered an indefinite-lived intangible asset and not subject to amortization. IPR&D is then tested for impairment annually or more frequently if events or changes in circumstances indicate that the asset might be impaired.
Recognizing acquired IPR&D as an asset is clearly consistent with the FASB's fair-value approach to acquisition accounting. Similar to costs that result in goodwill and other internally generated intangibles (e.g., customer lists, trade names, etc.) IPR&D costs are expensed as incurred in ongoing business activities. However, a business combination is considered a significant recognition event for which all fair values transferred in the transaction should be fully accounted for, including any values assined IPR&d Moreovese,because the acquirer paid forthe IPR&D, an expectation of future economic benefit is assumed and,the amount is recognized as an asset.
To illustrate further, assume that ClearTone Company pays $2,300,000 in cash for is a assets and liabilities of Newave, Inc., in a merger transaction. ClearTone manufactures components for cell phones. The primary motivation for the acquisition that particularly attractive research and development project under way at will extend a cell phone's battery life by up to 50 percent Clea Tone hopes to combine the new technology with its and projects a resulting substantial revenue increase. ClearTone is optimistic that Newave will finish the project in the next two years. At the acquisition date, Clear Tone prepares the following schedule that recognizes the items of value it expects to receive from the Newave acquisition:

ผลลัพธ์ (ไทย) 1:

การลงบัญชีสำหรับการรวมธุรกิจที่เริ่มต้น ด้วยการระบุตัวตน และสินทรัพย์ที่ได้มาและหนี้สินที่สันนิษฐาน โดยซ้อ มูลค่ายุติธรรมของสินทรัพย์แต่ละรายการและหนี้สินให้ข้อมูลพื้นฐานสำหรับงบการเงินการประเมินมูลค่าแล้ว ได้มาหลายบริษัทโดยเฉพาะอย่างยิ่งในอุตสาหกรรมยา และเทคโนโลยีได้จัดสรรส่วนที่สำคัญของธุรกิจในกระบวนการวิจัยและพัฒนา (IPR & D) ในทางเครื่องหมายจากการปฏิบัติที่ผ่านมา มาตรฐานปัจจุบันที่ได้รับเป็นมูลค่าวันซื้อ และรับรู้ในงบการเงินเป็นสินทรัพย์ ในข้อคิดเห็นเกี่ยวกับธรรมชาติของ IPR & D เป็นสินทรัพย์ ไฟเซอร์ในจดหมายมีข้อคิดเห็น 28 ตุลาคม 2005 ในเครือที่เป็นการปฏิบัติที่ คณะกรรมการบริษัททราบว่า บริษัทกรอบยุทธ IPR & D มัน ค่ามัน และรักษามัน และพวกเขาดูงานเหล่านั้นดูเหมือนมีเหตุผลสอดคล้องกับความคิดที่ว่า IPR & D มีผลประโยชน์ทางเศรษฐกิจในอนาคตไม่น่าจะเป็น ตัวอย่างเช่น เมื่ออาร์คา Biopharma สำคัญในกระบวนการวิจัยและพัฒนาสินทรัพย์ผ่านการควบรวมกิจการกับ Nuvelo, Inc. เผยการเงิน:บริษัทประเมินค่าหมั้นเพื่อช่วยอาร์คาในมูลค่ายุติธรรมโดยประมาณของสินทรัพย์ (IPR & D) ของวันซื้อ กระแสเงินสดรูปแบบมักใช้ประเมินมูลค่าเหล่านี้ และต้องใช้การประเมินที่สำคัญและการไม่จำกัด:-ฉายภาพการอนุมัติกฎระเบียบ-ประเมินอนาคตงบกระแสเงินสดจากการขายเกิดจากผลิตภัณฑ์เสร็จสมบูรณ์ และดำเนินโครงการ-พัฒนาอัตราส่วนลดที่เหมาะสมและความน่าเป็นราคาตามโครงการ เริ่มแรกถือว่าสินทรัพย์ IPR & D มีสินทรัพย์อยู่ไม่จำกัดและแบบไม่ตัด IPR & D เป็นแล้วทดสอบการด้อยค่าทุกปีหรือมากกว่าบ่อยถ้าในสถานการณ์ที่บ่งชี้ว่า สินทรัพย์อาจบกพร่อง จดจำมา IPR & D เป็นอย่างชัดเจนสอดคล้องกับวิธีมูลค่ายุติธรรมของในเครือที่เป็นการซื้อสินทรัพย์ คล้ายกับต้นทุนซึ่งเป็นผลในความนิยมและพเศงจากภายในอื่น ๆ (เช่น ชื่อลูกค้า ชื่อทางการค้า ฯลฯ) ต้นทุน IPR & D ดิขนึ้ในกิจกรรมทางธุรกิจอย่างต่อเนื่อง อย่างไรก็ตาม รวมธุรกิจถือว่าเป็นเหตุการณ์สำคัญการรับรู้ที่ยุติธรรมทั้งหมดในธุรกรรมการโอนย้ายควรจะเต็มลงบัญชี รวมถึงค่า assined IPR & d Moreovese ใด ๆ เนื่องจากซ้อจ่าย IPR & D การคาดหวังผลประโยชน์ทางเศรษฐกิจในอนาคตจะสันนิษฐาน แล้ว จำนวนเงินรับรู้เป็นสินทรัพย์ แสดงเพิ่มเติม สมมติว่า บริษัท ClearTone จ่าย $2,300,000 ในเงินสดเป็นสินทรัพย์ และหนี้สินของ Newave, Inc. ในธุรกรรมการควบรวมกิจการ ClearTone ผลิตส่วนประกอบสำหรับโทรศัพท์มือถือ แรงจูงใจหลักสำหรับการซื้อที่น่าสนใจโดยเฉพาะอย่างยิ่งโครงการวิจัยและพัฒนาภายใต้วิธีการที่จะยืดอายุแบตเตอรี่ของโทรศัพท์มือถือได้ถึง 50 เปอร์เซ็นต์โทนตรงข้ามหวังในการรวมเทคโนโลยีใหม่ด้วยของ และโครงการมีรายได้เพิ่มขึ้น ClearTone เป็นแง่ดี Newave จะจบโครงการในสองปีถัดไป วันที่ซื้อ เสียงชัดเจนเตรียมกำหนดการต่อไปนี้ที่รู้จักรายการของค่าที่คาดว่าจะได้รับจากการซื้อ Newave:

ผลลัพธ์ (ไทย) 2:

การบัญชีสำหรับการรวมธุรกิจเริ่มต้นด้วยการแสดงบัตรประจำตัวของมูลค่าสินทรัพย์ที่มีตัวตนและไม่มีตัวตนที่ได้มาและหนี้สินที่รับจากผู้ซื้อ มูลค่ายุติธรรมของสินทรัพย์และหนี้สินของแต่ละบุคคลแล้วให้พื้นฐานสำหรับการประเมินมูลค่างบการเงิน บริษัท จำนวนมากโดยเฉพาะอย่างยิ่งผู้ที่อยู่ในยาและเทคโนโลยีชั้นสูงอุตสาหกรรมมีการจัดสรรส่วนที่สำคัญของธุรกิจที่ได้มาถึงในกระบวนการวิจัยและพัฒนา (IPR & D)
ในการเดินทางที่ชัดเจนจากการปฏิบัติที่ผ่านมามาตรฐานปัจจุบันตอนนี้ที่ได้มาจะวัดมูลค่ายุติธรรมการเข้าซื้อกิจการวันและ ได้รับการยอมรับในงบการเงินรวมเป็นสินทรัพย์ ในการแสดงความคิดเห็นในลักษณะของทรัพย์สินทางปัญญาและพัฒนาเป็นสินทรัพย์ไฟเซอร์ใน 28 ตุลาคม 2005 แสดงความคิดเห็นจดหมายถึง FASB ตั้งข้อสังเกตว่า
สมาชิกในคณะกรรมการทราบว่ากลยุทธ์ทางธุรกิจของ บริษัท เฟรมรอบ IPR & D, มันคุ้มค่ามันและเลี้ยงดูมันและพวกเขาดูผู้ที่ดูเหมือนจะ . การกระทำที่มีเหตุผลเป็นที่ไม่สอดคล้องกับความคิดที่ว่าทรัพย์สินทางปัญญา & D มีอนาคตที่ไม่มีผลประโยชน์ทางเศรษฐกิจที่น่าจะเป็น
ตัวอย่างเช่นเมื่อ ARCA Biopharma ที่ได้มาอย่างมีนัยสำคัญการวิจัยและพัฒนาสินทรัพย์ในกระบวนการผ่านการควบรวมกิจการกับ Nuvelo, Inc ก็เปิดเผยต่อไปนี้ในงบการเงิน:
บริษัท ประเมินมูลค่าเป็นธุระให้ความช่วยเหลือ ARCA ในการกำหนดค่าโดยประมาณยุติธรรมของเหล่านี้ (IPR & D) ทรัพย์สินของวันที่ซื้อ ลดกระแสเงินสดมักจะใช้การประเมินมูลค่าเหล่านี้และต้องใช้ประมาณการและข้อสมมติฐานที่สำคัญรวมทั้งไม่ จำกัด เฉพาะ:
-. ฉายอนุมัติตามระเบียบข้อบังคับ
- ประมาณการกระแสเงินสดในอนาคตจากการขายสินค้าที่เป็นผลมาจากผลิตภัณฑ์ที่เสร็จสมบูรณ์แล้วและในกระบวนการโครงการ.
- การพัฒนา อัตราที่เหมาะสมส่วนลดและอัตราความน่าจะเป็นโครงการ.
สินทรัพย์ทรัพย์สินทางปัญญาและพัฒนาถือว่าเป็นครั้งแรกสินทรัพย์ไม่มีตัวตนที่ไม่แน่นอน-อาศัยอยู่และไม่อยู่ภายใต้ค่าตัดจำหน่าย ทรัพย์สินทางปัญญาและพัฒนาได้รับการทดสอบแล้วการด้อยค่าเป็นประจำทุกปีหรือบ่อยครั้งมากขึ้นหากมีเหตุการณ์หรือการเปลี่ยนแปลงในข้อบ่งชี้ว่าสินทรัพย์ที่อาจจะมีความบกพร่องทาง.
ตระหนักถึงการได้รับทรัพย์สินทางปัญญาและพัฒนาเป็นสินทรัพย์อย่างชัดเจนสอดคล้องกับวิธีการยุติธรรมมูลค่า FASB เพื่อบัญชีการซื้อกิจการ คล้ายกับค่าใช้จ่ายที่มีผลในความนิยมและจับต้องสร้างขึ้นภายในอื่น ๆ (เช่นรายชื่อลูกค้าชื่อทางการค้าอื่น ๆ ) ทรัพย์สินทางปัญญาและพัฒนาค่าใช้จ่ายเป็นค่าใช้จ่ายเมื่อเกิดขึ้นในกิจกรรมทางธุรกิจอย่างต่อเนื่อง อย่างไรก็ตามการรวมธุรกิจถือว่าเป็นเหตุการณ์ที่ได้รับการยอมรับอย่างมีนัยสำคัญที่มูลค่ายุติธรรมทั้งหมดโอนในการทำธุรกรรมควรจะคิดอย่างเต็มที่สำหรับการรวมทั้งค่าใด ๆ assined ทรัพย์สินทางปัญญา & D Moreovese เพราะผู้ซื้อจ่ายวงทรัพย์สินทางปัญญา & D, ความคาดหวังของผลประโยชน์ทางเศรษฐกิจในอนาคตจะสันนิษฐานและ จำนวนเงินที่ได้รับการยอมรับเป็นสินทรัพย์.
เพื่อแสดงให้เห็นต่อไปสมมติว่า ClearTone บริษัท จ่าย $ 2,300,000 เงินสดเป็นสินทรัพย์และหนี้สินของ Newave, Inc ในการทำธุรกรรมการควบรวมกิจการ ClearTone ผลิตชิ้นส่วนสำหรับโทรศัพท์มือถือ แรงจูงใจหลักสำหรับการซื้อที่น่าสนใจโดยเฉพาะการวิจัยและการพัฒนาโครงการภายใต้วิธีการที่จะยืดอายุแบตเตอรี่ของโทรศัพท์มือถือได้ถึงร้อยละ 50 Clea โทนหวังที่จะรวมเทคโนโลยีใหม่ที่มีและโครงการส่งผลให้รายได้เพิ่มขึ้นอย่างมีนัยสำคัญ ClearTone เป็นในแง่ดีว่า Newave จะเสร็จสิ้นโครงการในสองปีข้างหน้า ณ วันที่ซื้อ, เสียงใสเตรียมตารางต่อไปนี้ที่รับรู้ของมูลค่าที่คาดว่าจะได้รับจากการเข้าซื้อกิจการ Newave: