The Role of the Internal Audit Func

The Role of the Internal Audit Function in the Disclosure of Material Weaknesses
This study investigates the role that a firm’s internal audit function
IAF plays in the disclosure of material weaknesses reported under Section 404 of the Sarbanes-Oxley Act of 2002
U.S. Congress 2002. Using data from 214 firms, we examine the relation between material weakness
MW disclosures and various IAF attributes and activities. Our results indicate that MW disclosures are negatively associated with the education level of the IAF and the extent to which the IAF incorporates quality assurance techniques into fieldwork, audits activities related to financial reporting, and monitors the remediation of previously identified control problems. The timing of Section 404 work and the nature of follow-up monitoring suggests that these aspects of IAF quality help prevent MWs from occurring. We find that MW disclosures are positively associated with the IAF practice of grading audit engagements and externalinternal auditor coordination, suggesting that these activities increase the effectiveness of Section 404 compliance processes.

ผลลัพธ์ (ไทย) 1:

บทบาทของงานตรวจสอบภายในในการเปิดเผยจุดอ่อนวัสดุ การศึกษานี้ตรวจสอบบทบาทที่งานตรวจสอบภายในของ firm IAF เล่นเปิดเผยจุดอ่อนวัสดุรายงานภายใต้มาตรา 404 ของราชบัญญัติ Sarbanes-oxley ของ 2002 2002 สภาคองเกรสสหรัฐอเมริกา เราใช้ข้อมูลจาก 214 มริ ตรวจสอบความสัมพันธ์ระหว่างการเปิดเผยจุดอ่อนวัสดุ MW และแอตทริบิวต์ของ IAF และกิจกรรมต่าง ๆ ผลลัพธ์ที่บ่งชี้ว่า เผย MW มีผลเกี่ยวข้องกับระดับการศึกษาของ IAF และขอบเขตที่ IAF รวมเอาเทคนิคการประกันคุณภาพใน fieldwork การตรวจสอบกิจกรรมที่เกี่ยวข้องกับรายงานทางการเงิน และตรวจสอบด้านก่อนหน้านี้ identified ควบคุมปัญหา ระยะเวลาในการทำงานมาตรา 404 และลักษณะของการตรวจสอบติดตามผลแนะนำว่า IAF คุณภาพด้านเหล่านี้ช่วยป้องกันไม่ให้เกิด MWs เราว่า MW เผยมีสัมพันธ์เชิงบวกกับการคัดเกรดงานตรวจสอบและประสานงานผู้สอบบัญชี externalinternal แนะนำว่า กิจกรรมเหล่านี้เพิ่มประสิทธิภาพของกระบวนการปฏิบัติตามมาตรา 404 ปฏิบัติ IAF ดี ๆ

ผลลัพธ์ (ไทย) 2:

บทบาทของหน่วยงานตรวจสอบภายในในการเปิดเผยจุดอ่อนวัสดุ
การศึกษานี้ศึกษาบทบาทที่เป็นFi RM ' ฟังก์ชั่นการตรวจสอบภายใน เล่นในการเปิดเผยจุดอ่อนวัสดุรายงานตามมาตรา - ? Oxley Act 2002 โดยใช้ข้อมูลจาก Fi RMS การเปิดเผยข้อมูลและคุณลักษณะ ผลของเราแสดงให้เห็นว่าการเปิดเผยข้อมูลเมกะวัตต์มีความสัมพันธ์เชิงลบกับระดับการศึกษาของ Fi eldwork Fi การรายงานทางการเงินและการตรวจสอบการฟื้นฟูระบุก่อนหน้านี้Fi ปัญหาการควบคุมเอ็ด ระยะเวลาของมาตรา - ขึ้นแสดงให้เห็นว่าการตรวจสอบด้านนี้ของ เราfi nd

ผลลัพธ์ (ไทย) 3:

内部审计功能的作用：在Weaknesses披露的材料这是一个调查研究的作用.内部审计功能的fiIAF在weaknesses plays disclosure of material在一段reported 404萨班斯-奥克斯利法案的美国国会。Using 2002 2002数据，我们从214fiexamine的均方根之间的关系和各种材料的属性disclosures weakness兆瓦。我们的结果和国际活动是indicate MWdisclosures是negatively与教育相关的水平和对它的extent IAF incorporates IAF质量为揭示assurancefieldwork技术和金融相关，对fireporting，和monitors的previously remediation of事件的时间控制问题。fi（ED）和部分工作的404自然是这些follow-up suggests aspects监测。帮助使MWs（IAF质量。我们从这occurringfiMW和disclosures positively IAF是相关与实践审计活动的分级和externalinternal auditor suggesting coordination，这些活动是在effectiveness增长404 compliance程序段）。