I examine portfolio risk management

I examine portfolio risk management implications of using hypothetical investment returns from a sample
of mutual funds in a variety of investment objective classifications to select mutual funds. While early research
supported this practice by showing that risk is homogeneous within investment objective groups
and heterogeneous between groups, more recent research suggests that earlier findings are no longer true.
Research also suggests that load and no-load funds may exhibit risk differences. I examine whether risk is
homogeneous within investment classification and heterogeneous between classes after controlling for
potential load effects. Results reveal that significant risk differences exist even after controlling for the
load structure of the fund and that those risk differences can have significant implications for portfolio
risk management

ผลลัพธ์ (ไทย) 1:

ฉันตรวจสอบผลงานความเสี่ยงจัดการผลกระทบของการใช้คืนทุนสมมุติจากตัวอย่างของกองในความหลากหลายของการลงทุนจัดประเภทวัตถุประสงค์การเลือกกองทุนรวม ขณะที่งานวิจัยก่อนสนับสนุนฝึกหัดนี้แสดงว่าความเสี่ยงเป็นเนื้อเดียวกันภายในกลุ่มวัตถุประสงค์ของการลงทุนและแตกต่างกันระหว่างกลุ่ม เพิ่มเติมการวิจัยล่าสุดแนะนำผลการวิจัยก่อนหน้านี้ไม่จริงงานวิจัยยังชี้ให้เห็นว่า การผลิตและการเงินรอบอาจแสดงความแตกต่างของความเสี่ยง ตรวจว่ามีความเสี่ยงภายในจัดประเภทลงทุนเหมือน และแตกต่างกันระหว่างชั้นเรียนหลังจากการควบคุมสำหรับไปโหลดผลการ ผลแสดงว่า มีความแตกต่างของความเสี่ยงอย่างมีนัยสำคัญอยู่แม้หลังจากการควบคุมในการโหลดโครงสร้างของกองทุนและความเสี่ยงแตกต่างสามารถมีผลกระทบอย่างมีนัยสำคัญสำหรับผลงานการบริหารความเสี่ยง

ผลลัพธ์ (ไทย) 2:

ผมตรวจสอบผลกระทบการบริหารความเสี่ยงของการใช้ผลตอบแทนการลงทุนสมมุติจากตัวอย่างของกองทุนรวมในความหลากหลายของการจำแนกประเภทวัตถุประสงค์ในการลงทุนในการเลือกกองทุนรวม ขณะที่การวิจัยในช่วงต้นได้รับการสนับสนุนการปฏิบัตินี้โดยการแสดงความเสี่ยงที่เป็นเนื้อเดียวกันภายในกลุ่มวัตถุประสงค์ในการลงทุนและต่างกันระหว่างกลุ่มการวิจัยล่าสุดแสดงให้เห็นว่าผลการวิจัยก่อนหน้านี้จะไม่เป็นความจริง. การวิจัยยังแสดงให้เห็นว่าการโหลดและกองทุนไม่มีโหลดอาจมีความเสี่ยงที่แตกต่างกัน ผมตรวจสอบว่ามีความเสี่ยงเป็นเนื้อเดียวกันที่อยู่ในการจัดหมวดหมู่และการลงทุนที่แตกต่างกันระหว่างเรียนหลังการควบคุมผลกระทบที่อาจเกิดขึ้นในการโหลด ผลการศึกษาพบว่าแตกต่างกันอย่างมีนัยสำคัญที่มีอยู่มีความเสี่ยงแม้หลังจากการควบคุมสำหรับโครงสร้างภาระของกองทุนและที่แตกต่างกันมีความเสี่ยงเหล่านั้นสามารถมีผลกระทบอย่างมีนัยสำคัญสำหรับผลงานการบริหารความเสี่ยง

ผลลัพธ์ (ไทย) 3:

ฉันตรวจสอบพอร์ตลงทุนความเสี่ยงการจัดการผลกระทบของการสมมุติจากตัวอย่าง
ผลตอบแทนการลงทุนของกองทุนรวมในความหลากหลายของวัตถุประสงค์การลงทุนหมวดหมู่เพื่อเลือกกองทุนรวม งานวิจัยนี้ได้รับการสนับสนุนการปฏิบัติในขณะที่
โดยแสดงความเป็นเนื้อเดียวกันภายในกลุ่มและวัตถุประสงค์ในการลงทุน
ข้อมูลกลุ่มงานวิจัยล่าสุดแสดงให้เห็นว่าก่อนหน้านี้ข้อมูลไม่จริง การวิจัยยังชี้ให้เห็นว่า
โหลดและไม่มีกองทุนอาจแสดงความแตกต่างของความเสี่ยง ฉันตรวจสอบว่าเป็นเนื้อเดียวกันในการจำแนกความเสี่ยง
การลงทุนและแตกต่างกันระหว่างเรียนหลังพบผล โหลด ที่อาจเกิดขึ้น ผลการศึกษาพบว่า ความเสี่ยงที่สำคัญมีความแตกต่างแม้หลังจากที่การควบคุมสำหรับ
โครงสร้างของทุนและโหลดที่แตกต่างกันสามารถมีความเสี่ยงผลกระทบอย่างมีนัยสำคัญต่อการบริหารความเสี่ยงพอร์ต