Suppose the real risk-free rate is

Suppose the real risk-free rate is 3.50%, the average future inflation rate is 2.25%, and a maturity premium of 0.10% per year to maturity applies, i.e., MRP = 0.10% (t), where is the years to maturity. What rate of return would you expect on a 1-year Treasury security, assuming the pure expectations theory is NOT valid? Disregard cross-product terms, i.e., if averaging is required, use the arithmetic average.

ผลลัพธ์ (ไทย) 1:

สมมติว่าอัตราความเสี่ยงฟรีจริงเป็น 3.50%, อัตราเงินเฟ้อในอนาคตโดยเฉลี่ยอยู่ที่ 2.25% และพรีเมี่ยมครบกำหนด 0.10% ต่อปีครบกำหนดใช้คือ MRP = 0.10% (t) ซึ่งเป็นปีที่จะครบกําหนด สิ่งที่อัตราผลตอบแทนที่คุณคาดหวังใน 1 ปีการรักษาความปลอดภัยธนารักษ์สมมติว่าทฤษฎีความคาดหวังที่บริสุทธิ์ไม่ถูกต้อง? ไม่สนใจข้อตกลงข้ามผลิตภัณฑ์เช่นถ้าค่าเฉลี่ยจะต้องใช้ค่าเฉลี่ยเลขคณิต

ผลลัพธ์ (ไทย) 2:

สมมติว่าอัตราความเสี่ยงที่แท้จริงคือ๓.๕๐% อัตราเงินเฟ้อในอนาคตเฉลี่ยคือ๒.๒๕% และค่าจ้างพิเศษที่ครบกำหนดของ๐.๑๐% ต่อปีจนถึงกำหนดอายุการใช้งานเช่น MRP = ๐.๑๐% (t) ซึ่งเป็นปีที่ครบกำหนด คุณคาดหวังอัตราผลตอบแทนใดในการรักษาความปลอดภัยของคลังเงิน1ปีสมมติว่าทฤษฎีความคาดหวังบริสุทธิ์ไม่ถูกต้อง ไม่สนใจข้อกำหนดข้ามผลิตภัณฑ์เช่นหากต้องการโดยเฉลี่ยให้ใช้ค่าเฉลี่ยเลขคณิต

ผลลัพธ์ (ไทย) 3:

สมมติว่าอัตราดอกเบี้ยที่แท้จริงคือ 3.50 เปอร์เซ็นต์อัตราเงินเฟ้อในอนาคตเฉลี่ย 2.25 เปอร์เซ็นต์และพรีเมี่ยมเนื่องจากเป็นร้อยละ 0.10 ประจำปี MRP 610.10 เปอร์เซ็นต์ซึ่งเป็นปีเนื่องจาก สมมติว่าทฤษฎีความคาดหวังที่บริสุทธิ์ไม่ถูกต้องอะไรคือผลตอบแทนที่คาดหวังของพันธบัตรตั๋วเงินคลังแห่งปี ละเว้นข้ามผลิตภัณฑ์ที่ใช้ค่าเฉลี่ยเลขคณิตถ้าคุณต้องการค่าเฉลี่ย