(a) If profits were deferred until

(a) If profits were deferred until the completion of the contract in 20X6, the revenue and profit recognised on the contract in 20X5 would be nil, and the value of work in progress on 31 December 20X5 would be $600,000. IAS 11 takes the view that this policy is unreasonable, because in 20X6, the total profit of $300,000 would be recorded. Since the contract revenues are earned throughout 20X5 and 20X6, a profit of nil in 20X5 and $300,000 in 20X6 would be contrary to the accruals concept of accounting.
(b) It is fairer to recognise revenue and profit throughout the duration of the contract.
As at 31 December 20X5 revenue of $750,000 should be matched with cost of sales of $600,000 in
the statement of comprehensive income, leaving an attributable profit for 20X5 of $150,000.
The only entry in the statement of financial position as at 31 December 20X5 is a receivable of $750,000 recognising that the company is owed this amount for work done to date. No balance remains for work in progress, the whole $600,000 having been recognised in cost of sales.

ผลลัพธ์ (ไทย) 1:

(ก) ถ้าผลกำไรถูกเลื่อนเวลาออกไปจนถึงความสมบูรณ์ของสัญญาใน 20 X 6 รายได้และกำไรยังสัญญาใน 20 X 5 จะ nil และค่าของงานระหว่างทำบน 31 20 ธันวาคม X 5 จะ $600000 IAS 11 จะดูที่นโยบายนี้ว่า unreasonable เนื่องจากจะถูกบันทึกใน 20 X 6 กำไรรวมของ $300,000 เนื่องจากรายได้สัญญาจะได้รับ 20 X 5 และ 20 X 6 กำไร nil ใน 20 X 5 และ $300,000 ใน 20 X 6 จะขัดต่อการรับรู้แนวคิดของการบัญชี(ข) จึงเป็นธรรมจะรู้รายได้และกำไรตลอดระยะเวลาของสัญญาณวันที่ 31 20 ธันวาคม X 5 รายได้ของ $750000 ควรจับคู่กับต้นทุนขาย $600000 ในยอดรวมเบ็ดเสร็จ ออกมีกำไรรวมสำหรับ 20 X 5 ของ $150000งบฐานะการเงินเพียงรายการที่ 31 20 ธันวาคม X 5 เป็นลูกหนี้ของตระหนักถึง $750000 ที่บริษัทเป็นหนี้เงินสำหรับงานทำวันที่ ไม่ดุลยังคงอยู่ในระหว่างทำงาน ทั้งหมด $600000 มีแล้วยังในต้นทุนขาย

ผลลัพธ์ (ไทย) 2:

(ก) ถ้าผลกำไรที่ได้รับการเลื่อนไปก่อนจนกว่าเสร็จสิ้นการทำสัญญาใน 20X6 ที่รายได้และผลกำไรที่ได้รับการยอมรับในการทำสัญญาใน 20X5 จะเป็นศูนย์และความคุ้มค่าของการทำงานในความคืบหน้าวันที่ 31 ธันวาคม 20X5 จะเป็น $ 600,000 IAS 11 เห็นว่านโยบายนี้จะไม่มีเหตุผลเพราะใน 20X6 มีกำไรรวมของ $ 300,000 จะได้รับการบันทึกไว้ เนื่องจากรายได้จากการทำสัญญาจะได้รับตลอด 20X5 และ 20X6 กำไรของศูนย์ใน 20X5 และ $ 300,000 20X6 จะเป็นการขัดกับแนวคิดคงค้างของบัญชี.
(ข) มันเป็นธรรมในการรับรู้รายได้และกำไรตลอดระยะเวลาของสัญญา.
ในฐานะที่เป็น วันที่ 31 ธันวาคมรายได้ 20X5 ของ $ 750,000 ควรจะจับคู่กับค่าใช้จ่ายในการขาย 600,000 $
ในงบกำไรขาดทุนเบ็ดเสร็จออกจากกำไรสุทธิสำหรับ20X5 ของ $ 150,000.
รายการเฉพาะในงบแสดงฐานะการเงิน ณ วันที่ 31 ธันวาคม 20X5 เป็นลูกหนี้ของ $ 750,000 ตระหนักว่า บริษัท มีหนี้ที่ค้างชำระเงินจำนวนนี้สำหรับงานที่ทำถึงวันที่ ยังคงไม่มีความสมดุลในการทำงานในความคืบหน้าทั้งหมด $ 600,000 ได้รับการยอมรับในค่าใช้จ่ายในการขาย