The Bank Engaged in High-Risk Activ

The Bank Engaged in High-Risk Activities Without Proper Risk Management Processes
A review of examination reports and related records shows that the bank had a history of
engaging in high-risk activities without proper risk management policies and procedures in
place. Also, the bank routinely engaged in out-of-territory lending. In 1999, more than 45
percent of CBC’s loan portfolio involved companies operating outside of the State of
Connecticut and sometimes outside of the United States. According to examiners, some of the
lending by the bank appeared to be more representative of lending by venture capital companies
as opposed to an FDIC-insured bank. This type of lending without a proper risk identification
system is a direct result of the bank’s directors and management failing to fulfill their
responsibilities to run the bank in a safe and sound manner.
In guidance to examiners, the DSC Examination Documentation Modules state that Boards of
Directors should establish adequate lending policies, procedures, and operating strategies.
Inadequate lending policies and procedures may expose banks to greater risk. Bank management
should conduct risk assessments to identify key business risks and should adhere to reasonable
risk-taking practices.
CBC’s Chairman directed the bank to engage in risky out-of-area lending without the benefit of
proper guidelines or documented support for the transactions. Aggressive and uncontrolled
risk-taking by the bank led to an increase in the bank's exposure to risk. Our review of
examination reports indicates that the bank continually assumed high levels of risk in its loan
portfolio without adequate processes to identify, measure, monitor, and control these risks. The
December 1996 FDIC examination report noted that much of the bank’s new commercial
lending was in leases or purchases of receivables, and was out of state. Examiners were
concerned that this type of lending requires “special technical expertise, close monitoring, and
hands-on management.” The report also indicated that the bank was already understaffed in its
commercial loan department. Also, the examination report noted that the loan review process
was almost nonexistent, documentation required as part of loan agreements was not being
received or requested, and financial information to monitor credits was not being obtained.
Subsequent examination reports noted similar deficiencies. The 1999 examination report found
that more than 45 percent of the bank’s loan portfolio was made to companies doing business
outside the state of Connecticut, including in Central and South America and Canada. The bank
did not have policies in place for controlling risk in foreign countries. Also, the examination
report identified that the bank was modifying and restructuring loans without current financial
information. The 2001 examination report, under Matters Requiring Board Attention, noted that
“risk management practices are severely deficient relative to the institution's size, complexity,
and risk profile.” The report further noted that “Sound underwriting standards need to be
adopted and enforced." Based on examination reports, loan underwriting improved prior to, and
deteriorated soon after, the acquisition of MTB Bank.
Weaknesses in risk management were exacerbated after the Purchase and Assumption of MTB
Bank. With over $214 million of additional deposits acquired from MTB Bank, CBC funded
tens of millions of dollars in high-risk lending and speculative ventures dealing with accounts
receivable purchase financing, coal mining and oil exploration, and casino gambling. Many of
these loans were to borrowers out of state and/or out of the country.

ผลลัพธ์ (ไทย) 1:

ธนาคารที่เข้าร่วมในกิจกรรมที่อิกไม่มีกระบวนการจัดการความเสี่ยงที่เหมาะสมทบทวนตรวจสอบรายงานและระเบียนที่เกี่ยวข้องแสดงว่า ธนาคารมีประวัติในกิจกรรมอิกโดยนโยบายการบริหารความเสี่ยงที่เหมาะสมและขั้นตอนในสถานที่ ยัง ธนาคารประจำหมั้นในการออกของอาณาเขตให้ยืม ในปี 1999 มากกว่า 45เปอร์เซ็นต์ของผลงานรักษาการณ์ของสินเชื่อที่เกี่ยวข้องกับบริษัทที่ปฏิบัติการภายนอกรัฐคอนเนตทิคัตและบางครั้ง นอกสหรัฐอเมริกา ตามนาย บางให้กู้ยืมเงินจากธนาคารปรากฏ ว่าตัวแทนเพิ่มเติมของสินเชื่อบริษัทเงินทุนเมื่อเทียบกับธนาคารเป็นประกัน FDIC ชนิดนี้ให้ยืมโดยไม่มีการระบุความเสี่ยงที่เหมาะสมระบบเป็นผลโดยตรงของกรรมการธนาคารและการจัดการการตอบสนองของพวกเขารับผิดชอบให้ทำงานธนาคารได้อย่างปลอดภัยในคำแนะนำกับนาย โมเอกสารสอบ DSC รัฐที่บอร์ดของกรรมการควรกำหนดนโยบายสินเชื่อที่เพียงพอ ขั้นตอน และกลยุทธ์การดำเนินงานไม่เพียงพอให้ยืมนโยบายและขั้นตอนอาจทำให้ธนาคารเพื่อความเสี่ยงมากขึ้น การบริหารธนาคารควรดำเนินการประเมินความเสี่ยงการระบุความเสี่ยงทางธุรกิจที่สำคัญ และควรปฏิบัติให้เหมาะสมจัดปฏิบัติการธนาคารในการยืมออกของพื้นที่เสี่ยงโดยประโยชน์ของกำกับของรักษาการณ์ประธานแนวทางที่เหมาะสมหรือสนับสนุนเอกสารสำหรับธุรกรรม ก้าวร้าว และแพงกว่าจัด โดยธนาคารนำไปสู่การเพิ่มความเสี่ยงของธนาคารความเสี่ยง ทบทวนของเรารายงานการตรวจสอบบ่งชี้ว่า ธนาคารสันนิษฐานความเสี่ยงของสินเชื่อระดับสูงอย่างต่อเนื่องผลงานไม่ มีกระบวนการอย่างเพียงพอในการระบุ วัด ตรวจสอบ และควบคุมความเสี่ยงเหล่านี้ ที่2539 ธันวาคม FDIC ตรวจรายงานตั้งข้อสังเกตว่า มากของธนาคารพาณิชย์ใหม่ยืมเช่าหรือซื้อลูกหนี้ และถูกจากรัฐ นายได้ชนิดนี้ให้ยืมต้องกังวล "เชี่ยวชาญด้านเทคนิค การปิดการตรวจสอบ และเพื่อการจัดการ" รายงานยังระบุว่า ธนาคารมีอยู่แล้ว understaffed ในการแผนกสินเชื่อพาณิชย์ ยัง รายงานตรวจสอบตั้งข้อสังเกตว่า การทบทวนสินเชื่อเกือบไม่มีอยู่ ไม่มีเอกสารที่ต้องการเป็นส่วนหนึ่งของข้อตกลงสินเชื่อข้อมูลรับ หรือร้องขอ และการเงินการตรวจสอบเครดิตไม่ถูกรับรายงานการตรวจสอบต่อมาไว้ทรงคล้าย รายงานตรวจสอบ 1999 พบที่มากกว่า 45 เปอร์เซ็นต์ของพอร์ตสินเชื่อของธนาคารทำกับบริษัทที่ทำธุรกิจอยู่ในสถานะของคอนเนตทิคัต รวมถึงในกลาง และอเมริกาใต้ และแคนาดา ธนาคารไม่มีนโยบายในการควบคุมความเสี่ยงในต่างประเทศ ยัง สอบรายงานระบุว่า ธนาคารได้ปรับเปลี่ยน และปรับโครงสร้างเงินกู้ โดยเงินปัจจุบันข้อมูล 2001 ตรวจสอบรายงาน ภายใต้เรื่องให้คณะกรรมการสนใจ ไว้ที่"วิธีบริหารจัดการความเสี่ยงรุนแรงขาดสารสัมพันธ์กับขนาดของสถาบันการศึกษา ความซับซ้อนและค่าความเสี่ยง" รายงานได้ระบุว่า "มาตรฐานการรับประกันภัยเสียงจำเป็นต้องเพิ่มเติมรับรอง และบังคับใช้" ตามรายงานการตรวจสอบ รับประกันภัยกู้ปรับปรุงก่อนการ และรูปเร็ว ๆ นี้หลังจาก ซื้อ MTB ธนาคารจุดอ่อนในการบริหารความเสี่ยงได้เลวร้ายหลังการซื้อและอัสสัมชัญ MTBธนาคาร ด้วยกว่า 214 ล้านดอลลาร์ของฝากเพิ่มเติมมาจาก MTB ธนาคาร รักษาการณ์สนับสนุนหลายสิบล้านเหรียญให้ยืมอิกและการจัดการกับบัญชีกิจการเก็งกำไรซื้อลูกหนี้ทางการเงิน สำรวจน้ำมันและเหมืองแร่ถ่านหิน และการพนันคาสิโน มากมายเงินกู้เหล่านี้ให้ผู้กู้ออก จากรัฐ และ/หรือออก จากประเทศได้

ผลลัพธ์ (ไทย) 2:

ธนาคารร่วมในกิจกรรมความเสี่ยงสูงโดยไม่ต้องบริหารความเสี่ยงที่เหมาะสมกระบวนการทบทวนรายงานการตรวจสอบและบันทึกที่เกี่ยวข้องแสดงให้เห็นว่าธนาคารมีประวัติของการมีส่วนร่วมในกิจกรรมที่มีความเสี่ยงสูงโดยไม่มีนโยบายการบริหารความเสี่ยงที่เหมาะสมและวิธีการในสถานที่ นอกจากนี้ธนาคารเป็นประจำส่วนร่วมในการออกจากดินแดนของการให้กู้ยืมเงิน ในปี 1999 กว่า 45 เปอร์เซ็นต์ของสินเชื่อของ บริษัท ที่เกี่ยวข้องกับ CBC นอกการดำเนินงานของรัฐของคอนเนตทิคัและบางครั้งที่อยู่นอกประเทศสหรัฐอเมริกา ตามที่ผู้ตรวจสอบบางส่วนของการให้กู้ยืมเงินโดยธนาคารที่ดูเหมือนจะเป็นตัวแทนของการให้กู้ยืมโดย บริษัท ร่วมทุนเมื่อเทียบกับธนาคารFDIC ประกัน ประเภทของการให้กู้ยืมนี้โดยไม่มีการระบุความเสี่ยงที่เหมาะสมของระบบเป็นผลโดยตรงของกรรมการของธนาคารและการจัดการล้มเหลวในการตอบสนองของพวกเขารับผิดชอบในการเรียกใช้ธนาคารในลักษณะที่ปลอดภัยและเสียง. ในแนวทางในการตรวจสอบที่โมดูลเอกสารสอบ DSC ระบุว่าบอร์ดกรรมการควรกำหนดนโยบายการให้สินเชื่อที่เพียงพอวิธีการและกลยุทธ์ในการดำเนินงาน. นโยบายการให้สินเชื่อที่ไม่เพียงพอและวิธีการอาจทำให้ธนาคารมีความเสี่ยงมากขึ้น การจัดการธนาคารควรดำเนินการประเมินความเสี่ยงในการระบุความเสี่ยงทางธุรกิจที่สำคัญและควรจะเป็นไปตามที่เหมาะสมความเสี่ยงการปฏิบัติ. ประธาน CBC กำกับธนาคารมีส่วนร่วมในความเสี่ยงออกจากพื้นที่การให้กู้ยืมเงินโดยไม่ได้รับประโยชน์จากแนวทางที่เหมาะสมหรือการสนับสนุนเอกสารสำหรับการทำธุรกรรม ก้าวร้าวและไม่สามารถควบคุมความเสี่ยงโดยธนาคารจะนำไปสู่การเพิ่มขึ้นในการเปิดรับของธนาคารที่จะเสี่ยง ตรวจสอบของเราของรายงานการตรวจสอบแสดงให้เห็นว่าธนาคารอย่างต่อเนื่องสันนิษฐานระดับสูงของความเสี่ยงในการกู้ยืมเงินของผลงานโดยไม่มีกระบวนการที่เพียงพอในการระบุวัดติดตามและควบคุมความเสี่ยงเหล่านี้ ธันวาคม 1996 รายงานการตรวจสอบ FDIC ตั้งข้อสังเกตว่าส่วนใหญ่ของธนาคารพาณิชย์ใหม่ให้กู้ยืมที่อยู่ในสัญญาเช่าหรือซื้อสินค้าของลูกหนี้และออกจากรัฐ ตรวจสอบมีความกังวลว่าประเภทของการให้กู้ยืมนี้ต้องใช้"ความเชี่ยวชาญทางเทคนิคพิเศษการตรวจสอบอย่างใกล้ชิดและมือในการจัดการ." นอกจากนี้รายงานยังชี้ให้เห็นว่าธนาคารไม่พออยู่แล้วในการที่ฝ่ายเงินกู้เพื่อการพาณิชย์ นอกจากนี้ยังมีรายงานการตรวจสอบตั้งข้อสังเกตว่ากระบวนการตรวจสอบการกู้เงินก็แทบเอกสารที่จำเป็นเป็นส่วนหนึ่งของสัญญาเงินกู้ไม่ได้ถูกรับหรือการร้องขอและข้อมูลทางการเงินในการตรวจสอบเครดิตไม่ถูกที่ได้รับ. รายงานการตรวจสอบต่อมาสังเกตเห็นข้อบกพร่องที่คล้ายกัน รายงานการตรวจสอบ 1999 พบว่ากว่าร้อยละ45 ของสินเชื่อของธนาคารที่ได้ทำกับ บริษัท ที่ทำธุรกิจนอกรัฐคอนเนตทิคัรวมทั้งในอเมริกากลางและอเมริกาใต้และแคนาดา ธนาคารไม่ได้มีนโยบายในสถานที่ในการควบคุมความเสี่ยงในต่างประเทศ นอกจากนี้การตรวจสอบรายงานระบุว่าธนาคารได้รับการปรับเปลี่ยนและการปรับโครงสร้างเงินให้สินเชื่อทางการเงินในปัจจุบันโดยไม่มีข้อมูล รายงานการตรวจสอบปี 2001 ภายใต้เรื่องที่ต้องเรียนคณะกรรมการตั้งข้อสังเกตว่า"การบริหารความเสี่ยงเป็นญาติขาดอย่างรุนแรงขนาดของสถาบันซับซ้อนและรายละเอียดความเสี่ยง." รายงานเพิ่มเติมระบุว่า "มาตรฐานการพิจารณาเสียงจะต้องมีการนำมาใช้และบังคับใช้." ตามรายงานการตรวจสอบการจัดจำหน่ายสินเชื่อที่ดีขึ้นก่อนที่จะมีและเสื่อมโทรมเร็ว ๆ นี้หลังจากซื้อกิจการของ MTB ธนาคาร. จุดอ่อนในการบริหารความเสี่ยงที่ได้รับเลวร้ายหลังจากที่ซื้อและอัสสัมชัของ MTB ธนาคาร. ที่มีมากกว่า $ 214,000,000 ของเงินฝากที่เพิ่มขึ้นได้มาจากการ MTB ธนาคาร CBC ได้รับการสนับสนุนหลายสิบล้านดอลลาร์ในการปล่อยสินเชื่อมีความเสี่ยงสูงและกิจการที่เกี่ยวข้องกับการเก็งกำไรบัญชีลูกหนี้การจัดหาเงินทุนซื้อเหมืองถ่านหินและการสำรวจน้ำมันและพนันคาสิโน. หลายของเงินให้สินเชื่อเหล่านี้กับผู้กู้ออกจากรัฐและ / หรือออกจากประเทศ

ผลลัพธ์ (ไทย) 3:

ธนาคารร่วมในกิจกรรมมีความเสี่ยงสูงความเสี่ยงที่เหมาะสมกระบวนการ
ทบทวนรายงานการตรวจสอบและระเบียนที่เกี่ยวข้องแสดงให้เห็นว่าธนาคารมีประวัติของการมีส่วนร่วมในกิจกรรมที่เสี่ยงโดยไม่เหมาะสม

จัดการความเสี่ยงนโยบายและกระบวนการในสถานที่ นอกจากนี้ ธนาคารตรวจร่วมในออกจากดินแดนที่ให้ยืม ในปี 1999 , มากกว่า 45
เปอร์เซ็นต์ของบริษัทที่เกี่ยวข้อง บริษัท ปฏิบัติการตรวจนอกรัฐ
Connecticut และบางครั้งที่อยู่นอกสหรัฐอเมริกา ตามที่ ผู้ตรวจสอบ บางส่วนของ
ให้ยืมโดยธนาคารดูเหมือนจะเป็นตัวแทนของการให้กู้ยืมเงินโดย บริษัท ร่วมทุน
เป็นนอกคอกเป็นธนาคารของผู้ประกันตน FDIC . ประเภทของการให้กู้ยืมเงินโดยไม่มีความเสี่ยง
เหมาะสมระบบเป็นผลโดยตรงของคณะกรรมการธนาคารและการจัดการความล้มเหลวที่จะตอบสนองความรับผิดชอบของพวกเขา
วิ่งธนาคารอย่างปลอดภัย .
ในการแนะแนวให้ผู้ตรวจสอบ , ตรวจเอกสารการใช้โมดูลรัฐบอร์ด
กรรมการควรสร้างนโยบายการให้กู้ยืมเงินเพียงพอ กระบวนการ และกลยุทธ์การดำเนินงาน .
นโยบายด้านสินเชื่อและขั้นตอนอาจเปิดเผยธนาคารมีความเสี่ยงมากขึ้น การจัดการธนาคารควรดำเนินการประเมินความเสี่ยงจะระบุความเสี่ยงทางธุรกิจที่สำคัญและควรยึดมั่นในการปฏิบัติความเสี่ยงเหมาะสม
.
CBC เป็นประธานกำกับธนาคารมีส่วนร่วมในความเสี่ยงจากการให้กู้ยืมพื้นที่โดยไม่ได้รับแนวทางที่ถูกต้องหรือเอกสาร
การสนับสนุนสำหรับการทำธุรกรรม ก้าวร้าวและไม่มีการควบคุม
ความเสี่ยงจากธนาคาร ทำให้การเพิ่มขึ้นของธนาคารความเสี่ยง . เราทบทวนรายงานการตรวจสอบที่ระบุว่าธนาคาร
ยังคงถือว่าสูงระดับของความเสี่ยงในการลงทุนเงินกู้
ไม่เพียงพอกระบวนการระบุ วัด ติดตาม ตรวจสอบ และควบคุมความเสี่ยงเหล่านี้
ธันวาคม 1996 FDIC รายงานระบุว่าสอบมาก
โฆษณาใหม่ของธนาคารการให้กู้ยืมในการเช่า หรือซื้อ ของลูกหนี้ และออกนอกประเทศ สอบไล่ได้
ความกังวลว่าเงินกู้ประเภทนี้ต้องใช้ความเชี่ยวชาญทางเทคนิคพิเศษปิดการตรวจสอบและการจัดการภาคปฏิบัติ” รายงานยังระบุว่า ธนาคาร อยู่ภายนอกในแผนกสินเชื่อของ
เชิงพาณิชย์ นอกจากนี้ รายงานระบุว่า การตรวจสอบขั้นตอนการกู้ยืม
เกือบไม่มีอยู่เอกสารประกอบเป็นส่วนหนึ่งของข้อตกลงเงินกู้ไม่ได้
ได้รับ หรือร้องขอ และข้อมูลทางการเงิน เพื่อตรวจสอบเครดิตไม่ได้รับ การระบุข้อบกพร่องตามมา
รายงานคล้ายกัน 2542 การตรวจสอบรายงานพบ
ว่ามากกว่าร้อยละ 45 ของพอร์ตสินเชื่อของธนาคาร ทำให้บริษัททำธุรกิจ
นอกรัฐคอนเน็คติกัตรวมทั้งในภาคกลางและใต้อเมริกาและแคนาดา ธนาคาร
ไม่ได้มีนโยบายในสถานที่เพื่อการควบคุมความเสี่ยงในต่างประเทศ นอกจากนี้ รายงานระบุว่า ธนาคารมีการตรวจสอบ
การปรับเปลี่ยนและการปรับโครงสร้างเงินกู้โดยไม่มีข้อมูลทางการเงิน
ปัจจุบัน 2001 ผลการทดสอบภายใต้คณะกรรมการเรื่องที่ต้องการความสนใจ สังเกตว่า
" แนวทางการจัดการความเสี่ยงขาดอย่างรุนแรงเมื่อเทียบกับขนาด ของสถาบันและความซับซ้อน
ความเสี่ยง " รายงานเพิ่มเติม ระบุว่า " มาตรฐานรับประกันเสียงต้อง
ยอมรับและบังคับใช้ . " ตามรายงานการตรวจสอบ , รับประกันสินเชื่อดีขึ้นก่อน และเสื่อมสภาพเร็ว ๆนี้หลังจาก
,
ซื้อ MTB ธนาคารจุดอ่อนในการบริหารจัดการความเสี่ยงเป็น exacerbated หลังจากที่ซื้อและสมมติฐานของ MTB
ธนาคาร ที่มีมากกว่า $ 214 ล้านเพิ่มเติมเงินฝากธนาคารได้มาจาก MTB , CBC สนับสนุน
หลายสิบล้านดอลลาร์ในการให้กู้ยืมเสี่ยงลงทุน และเก็งกำไรเกี่ยวกับบัญชีลูกหนี้ซื้อ
การทำเหมืองถ่านหินและการสำรวจน้ำมันและคาสิโนการพนัน หลาย
เงินให้สินเชื่อเหล่านี้ไปยังผู้กู้ออกจากรัฐและ / หรือออกนอกประเทศ