This paper proposes a hybrid moneta

This paper proposes a hybrid monetary model of the dollar–yen exchange rate that takes into account factors affecting the conventional monetary model's building blocks. In particular, the hybrid monetary model is based on the incorporation of real stock prices to enhance money demand stability and also, productivity differential, relative government spending, and real oil price to explain real exchange rate persistence. By using quarterly data over a period of high international capital mobility and volatility (1980:01–2009:04), the results show that the proposed hybrid model provides a coherent long-run relation to explain the dollar–yen exchange rate as opposed to the conventional monetary model

ผลลัพธ์ (ไทย) 1:

กระดาษนี้เสนอแบบไฮบริดสลีเงินของอัตราแลกเปลี่ยนดอลลาร์ – เยนที่ลงบัญชีปัจจัยที่มีผลต่อบล็อกรุ่นเงินทั่วไป โดยเฉพาะอย่างยิ่ง ลไฮบเงินขึ้นอยู่กับการรวมตัวของราคาหุ้นจริงเพื่อเพิ่มเสถียรภาพของความต้องการเงิน และยัง ผลผลิตแตกต่างกัน ญาติใช้จ่ายของรัฐบาล และราคาน้ำมันที่แท้จริงจะอธิบายอัตราแลกเปลี่ยนที่แท้จริงมีอยู่ โดยใช้ข้อมูลรายไตรมาสในช่วงเคลื่อนนานาชาติสูงและผันผวน (1980:01 – 2009:04), ผลลัพธ์แสดงว่า แบบไฮบริดที่นำเสนอมีความสัมพันธ์ระยะยาวสอดคล้องกับอธิบายอัตราแลกเปลี่ยนดอลลาร์ – เยนเมื่อเทียบกับรุ่นเงินทั่วไป

ผลลัพธ์ (ไทย) 2:

กระดาษนี้นำเสนอรูปแบบไฮบริดที่เป็นตัวเงินของอัตราแลกเปลี่ยนเงินดอลลาร์เยนที่จะนำมาเป็นปัจจัยที่มีผลต่อบัญชีการเงินรูปแบบเดิมของการสร้างบล็อก โดยเฉพาะในรุ่นไฮบริดที่เป็นตัวเงินจะขึ้นอยู่กับการรวมตัวของราคาหุ้นที่แท้จริงเพื่อเพิ่มเสถียรภาพเงินความต้องการและยังค่าผลผลิตญาติใช้จ่ายของรัฐบาลและราคาน้ำมันที่แท้จริงในการอธิบายอัตราแลกเปลี่ยนที่แท้จริงติดตา โดยใช้ข้อมูลรายไตรมาสในช่วงระยะเวลาของการเคลื่อนไหวสูงเงินทุนระหว่างประเทศและความผันผวน (1980: 01-2009: 04) ผลปรากฏว่ารูปแบบไฮบริดที่นำเสนอมีความสัมพันธ์ระยะยาวที่สอดคล้องกันในการอธิบายอัตราแลกเปลี่ยนเงินดอลลาร์เยนเมื่อเทียบกับ แบบจำลองทางการเงินทั่วไป

ผลลัพธ์ (ไทย) 3:

บทความนี้เสนอแบบจำลองทางการเงินไฮบริดของเงินดอลลาร์และเยน อัตราแลกเปลี่ยนที่ใช้ในบัญชีปัจจัยมีผลต่อการสร้างบล็อกการเงินแบบปกติได้ โดยเฉพาะแบบการเงิน ไฮบริดจะขึ้นอยู่กับการรวมตัวกันของราคาหุ้นจริงเพื่อเพิ่มเสถียรภาพอุปสงค์เงิน และยัง ประสิทธิภาพ ดิฟเฟอเรนเชียล ญาติ การใช้จ่ายของรัฐบาล และราคาจำหน่ายจริงอธิบายการอัตราแลกเปลี่ยนที่แท้จริง โดยใช้ข้อมูลรายไตรมาสในช่วงระยะเวลาของการเคลื่อนย้ายเงินทุนระหว่างประเทศสูงและความผันผวน ( 1980:01 – 2009:04 ) พบว่ารูปแบบความสัมพันธ์ระยะยาวแบบผสมให้สอดคล้องกันเพื่ออธิบายดอลลาร์และเยนอัตราแลกเปลี่ยนเมื่อเทียบกับแบบจำลองทางการเงินตามปกติ