Given the competing hypotheses prop

Given the competing hypotheses proposed by Barclay and Smith
(1988) and the mixed empirical evidence as previously discussed, the
prediction of the effect of share repurchases in Thailand on liquidity
is, therefore, ambiguous. In this regard, the following hypotheses are
formulated:
H1a: Liquidity is higher on repurchasing days compared to nonrepurchasing
days.
H1b: Liquidity is lower on repurchasing days as compared to nonrepurchasing
days.
H2a: Share repurchases have positive effect on liquidity.
H2b: Share repurchases have negative effect on liquidity.

ผลลัพธ์ (ไทย) 2:

ที่กำหนดสมมติฐานการแข่งขันเสนอโดยบาร์เคลย์สมิ ธ
(1988) และหลักฐานเชิงประจักษ์ผสมตามที่กล่าวไว้ก่อนหน้านี้
การคาดการณ์ผลกระทบของการซื้อหุ้นคืนในประเทศไทยเมื่อวันที่สภาพคล่อง
จึงไม่ชัดเจน ในเรื่องนี้สมมติฐานดังต่อไปนี้
สูตร:
H1A: สภาพคล่องที่สูงขึ้นในคืนวันเมื่อเทียบกับ nonrepurchasing
วัน.
H1b: สภาพคล่องที่ลดลงในคืนวันเมื่อเทียบกับ nonrepurchasing
วัน.
H2a: การซื้อคืนหุ้นมีผลกระทบในเชิงบวกต่อสภาพคล่อง.
H2b: แบ่งปัน คืนมีผลกระทบต่อสภาพคล่อง

ผลลัพธ์ (ไทย) 3:

ได้รับการแข่งขันและเสนอโดยบาร์เคลย์และสมิ ธ( 1988 ) และผสมหลักฐานเชิงประจักษ์เป็นกล่าวก่อนหน้านี้ ,การทำนายผลของส่วนแบ่งตลาดในประเทศไทยในสภาพคล่องจึงยังไม่ชัดเจน ในการนี้ สมมติฐานดังต่อไปนี้คือสูตร :h1a : มีสภาพคล่องสูงใน nonrepurchasing / วันเมื่อเทียบกับวันh1b : สภาพคล่องต่ำต่อ / วัน เมื่อเปรียบเทียบกับ nonrepurchasingวันh2a : หุ้นบวกต่อตลาดมีสภาพคล่องh2b : แบ่งปันตลาดจะมีผลกระทบต่อสภาพคล่อง