The remainder of this paper is stru

The remainder of this paper is structured as follows. Section II provides a description of
European mortgage covered bonds as well as the main features of the two largest jumbo
covered bond markets: Germany and Spain. Section III shows how to assess the credit risk of
mortgage covered bonds by analyzing their asset swap spreads. Section IV applies this
methodology to analyze the German and Spanish jumbo covered bond markets. Finally, in
Section V we conclude with some recommendations for other markets on the use of
mortgage covered bonds and their risk-mitigating features

ผลลัพธ์ (ไทย) 1:

ส่วนเหลือของเอกสารนี้มีโครงสร้างดังนี้ ส่วนที่สองอธิบาย บ้านยุโรปครอบคลุมพันธบัตรเป็นคุณสมบัติหลักของจัมโบ้ที่ใหญ่ที่สุดสอง ครอบคลุมตลาดตราสารหนี้: เยอรมนีและสเปน ส่วนที่ III แสดงวิธีการประเมินความเสี่ยงด้านเครดิตของ พันธบัตรจำนองครอบคลุม โดยการวิเคราะห์การแพร่กระจายการแลกเปลี่ยนสินทรัพย์ ส่วน IV ใช้นี้ วิธีวิเคราะห์จัมโบ้เยอรมันและสเปนครอบคลุมตลาดตราสารหนี้ สุดท้าย ใน ส่วน V ที่เราสรุป ด้วยคำแนะนำบางอย่างสำหรับตลาดอื่น ๆ การใช้ จำนองครอบคลุมพันธบัตรและคุณลักษณะการบรรเทาความเสี่ยง

ผลลัพธ์ (ไทย) 2:

ที่เหลือของบทความนี้มีโครงสร้างดังนี้ มาตรา II
มีรายละเอียดของการจำนองครอบคลุมพันธบัตรยุโรปเช่นเดียวกับคุณสมบัติหลักของทั้งสองจัมโบ้ที่ใหญ่ที่สุดครอบคลุมตลาดตราสารหนี้:
เยอรมนีและสเปน
ส่วนที่สามแสดงให้เห็นถึงวิธีการประเมินความเสี่ยงด้านเครดิตของปกคลุมพันธบัตรจำนองโดยการวิเคราะห์การกระจายแลกเปลี่ยนสินทรัพย์ของพวกเขา มาตรา IV
นี้ใช้วิธีการในการวิเคราะห์จัมโบ้เยอรมันและสเปนครอบคลุมตลาดพันธบัตร สุดท้ายในมาตรา V เราสรุปด้วยคำแนะนำบางอย่างสำหรับตลาดอื่น ๆ ในการใช้งานของพันธบัตรจำนองและปกคลุมไปด้วยคุณสมบัติที่มีความเสี่ยงของพวกเขาบรรเทา