In this section I first report the w

In this section I first report the warning model estimation. I next present the test results in the short- and long-term windows when self-selection is not controlled for. I then report my primary test results—the tests when self-selection is controlled for. I briefly note the robustness tests concerning sub samples and model specifications. Finally, I examine post-event returns and evaluate trading strategies to provide supplementary evidence for the primary results. Figure 4 summarizes the key results

ผลลัพธ์ (ไทย) 1:

ในส่วนผม first รายงานการประเมินแบบจำลองเตือน ฉันถัดไปแสดงผลการทดสอบในสั้น และระยะยาวหน้าต่างเมื่อไม่มีควบคุม self-selection สำหรับ แล้วรายงานผลการทดสอบหลักของฉัน — การทดสอบเมื่อ self-selection ควบคุมสำหรับการ ฉัน briefly หมายเหตุการทดสอบเสถียรภาพที่เกี่ยวข้องกับตัวอย่างย่อยและรุ่น specifications สุดท้าย ฉันกลับหลังเหตุการณ์การตรวจสอบ และประเมินกลยุทธ์การซื้อขายเพื่อแสดงหลักฐานเสริมสำหรับผลลัพธ์หลัก รูปที่ 4 สรุปผลสำคัญ

ผลลัพธ์ (ไทย) 2:

ในส่วนนี้ผม fi แรกรายงานการประมาณค่าแบบจำลองเตือน ฉันต่อไปนำเสนอผลการทดสอบในระยะสั้นและหน้าต่างในระยะยาวเมื่อตัวเองเลือกไม่ได้ถูกควบคุมสำหรับ จากนั้นผมก็รายงานการทดสอบหลักของฉันผลการทดสอบเมื่อตัวเองถูกควบคุมตัวเลือกสำหรับ ฉัน Brie ชั้นและการทดสอบความทนทานทราบเกี่ยวกับการย่อยตัวอย่างและรูปแบบที่เฉพาะเจาะจงไพเพอไฟ สุดท้ายผมตรวจสอบผลตอบแทนที่โพสต์เหตุการณ์และประเมินผลกลยุทธ์การซื้อขายเพื่อให้มีหลักฐานเพิ่มเติมสำหรับผลหลัก รูปที่ 4 สรุปผลที่สำคัญ

ผลลัพธ์ (ไทย) 3:

ในส่วนรายงานผมจึงตัดสินใจเดินทางนี้เตือนแบบ ประมาณราคา ฉันต่อไปนำเสนอผลการทดสอบในระยะสั้นและระยะยาวหน้าต่างเมื่อเลือกตนเองไม่ได้ควบคุมสำหรับ แล้วรายงานผลการทดสอบเบื้องต้นของผมการทดสอบเมื่อเลือกด้วยตนเองควบคุมสำหรับ ฉันบรี fl Y หมายเหตุทนทานการทดสอบเกี่ยวกับตัวอย่างย่อยและรูปแบบจึงทำให้กา . ในที่สุดฉันตรวจสอบไปรษณีย์ส่งกลับเหตุการณ์และประเมินกลยุทธ์การซื้อขายเพื่อให้หลักฐานเพิ่มเติมสำหรับผลลัพธ์หลัก รูปที่ 4 สรุป

ที่สำคัญผลลัพธ์