SUMMARY: This study examines the as

SUMMARY: This study examines the association between measures of earnings quality and auditor industry specialization. Prior work has examined the association between auditor brand name and earnings quality, using auditor brand name to proxy for audit quality. Recent work has hypothesized that auditor industry specialization also contrib­ utes to audit quality. Extending this literature, we compare the absolute level of discre­ tionary accruals (DAG) and earnings response coefficients (ERG) of firms audited by industry specialists with those of firms not audited by industry specialists. We restrict our study to clients of Big 6 (and later Big 5) auditors to control for brand name. Because industry specialization is unobservable, we use multiple proxies for it. After controlling for variables established in prior work to be related to DAG and the ERG, we find clients of industry specialist auditors have lower DAG and higher ERG than clients of nonspe­ cialist auditors. This finding is consistent with clients of industry specialists having higher earnings quality than clients of nonspecialists.

ผลลัพธ์ (ไทย) 1:

สรุป: การศึกษานี้ตรวจสอบความสัมพันธ์ระหว่างการวัดกำไรคุณภาพและสอบอุตสาหกรรมเฉพาะทาง ทำงานก่อนได้ตรวจสอบความสัมพันธ์ระหว่างผู้ตรวจสอบยี่ห้อและคุณภาพกำไร ใช้สอบแบรนด์ชื่อพร็อกซีสำหรับการตรวจสอบคุณภาพ งานล่าสุดได้ตั้งสมมติฐานว่าที่สอบอุตสาหกรรมเฉพาะทางยัง utes contrib การตรวจสอบคุณภาพ เราขยายสาขาวรรณกรรมนี้ เปรียบเทียบระดับสมบูรณ์รับรู้ tionary discre (พื้นที่) และกำไรตอบสัมประสิทธิ์ (ERG) ของบริษัทตรวจสอบ โดยผู้เชี่ยวชาญอุตสาหกรรมกับบริษัทที่ไม่มีการตรวจสอบ โดยผู้เชี่ยวชาญอุตสาหกรรม เราจำกัดการศึกษาของเราเพื่อลูกค้าของบิ๊ก 6 (หลังใหญ่ 5) ผู้ตรวจสอบควบคุมสำหรับยี่ห้อ เนื่องจากอุตสาหกรรมเฉพาะทาง unobservable เราใช้ผู้รับมอบฉันทะหลายเรื่อง หลังจากการควบคุมสำหรับตัวแปรที่ก่อตั้งขึ้นในการทำงานก่อนหน้านี้เกี่ยวข้องกับพื้นที่และ ERG เราค้นหาลูกค้าของผู้สอบบัญชีผู้เชี่ยวชาญด้านอุตสาหกรรมมีพื้นที่ต่ำและ ERG สูงกว่าลูกค้าของ nonspe cialist ผู้สอบบัญชี ค้นหานี้จะสอดคล้องกับลูกค้าของผู้เชี่ยวชาญอุตสาหกรรมมีกำไรมีคุณภาพสูงกว่าลูกค้าของ nonspecialists

ผลลัพธ์ (ไทย) 2:

สรุป: การศึกษานี้จะตรวจสอบความสัมพันธ์ระหว่างมาตรการของคุณภาพกำไรของผู้สอบบัญชีและความเชี่ยวชาญในอุตสาหกรรม การทำงานก่อนที่จะมีการตรวจสอบความสัมพันธ์ระหว่างแบรนด์ของผู้สอบบัญชีและคุณภาพกำไรโดยใช้ชื่อแบรนด์ของผู้สอบบัญชีพร็อกซีสำหรับการตรวจสอบคุณภาพ การทำงานที่ผ่านมาได้ตั้งสมมติฐานว่าอุตสาหกรรมความเชี่ยวชาญของผู้สอบบัญชียังดิน contrib ในการตรวจสอบคุณภาพ ขยายวรรณกรรมนี้เราเปรียบเทียบในระดับที่แน่นอนของ discre tionary คงค้าง (DAG) และรายได้ค่าสัมประสิทธิ์การตอบสนอง (เอิร์ก) ของ บริษัท ที่ผ่านการตรวจสอบโดยผู้เชี่ยวชาญในอุตสาหกรรมที่มีบรรดา บริษัท ที่ไม่ได้ตรวจสอบโดยผู้เชี่ยวชาญในอุตสาหกรรม เรา จำกัด การศึกษาของเราให้กับลูกค้าของบิ๊ก 6 (และต่อมาบิ๊ก 5) ผู้สอบบัญชีในการควบคุมสำหรับชื่อแบรนด์ เพราะความเชี่ยวชาญอุตสาหกรรมมีการสำรวจเราจะใช้ผู้รับมอบฉันทะหลายสำหรับมัน หลังจากที่การควบคุมตัวแปรที่จัดตั้งขึ้นในการทำงานก่อนที่จะเกี่ยวข้องกับ DAG และ ERG เราหาลูกค้าผู้สอบบัญชีมีผู้เชี่ยวชาญในอุตสาหกรรมที่ลดลงและ DAG ERG สูงกว่าลูกค้าของผู้สอบบัญชี nonspe cialist การค้นพบนี้มีความสอดคล้องกับลูกค้าของผู้เชี่ยวชาญในอุตสาหกรรมที่มีผลประกอบการที่มีคุณภาพสูงกว่าลูกค้าของ nonspecialists

ผลลัพธ์ (ไทย) 3:

สรุป : การศึกษานี้เป็นการศึกษาความสัมพันธ์ระหว่างการวัดคุณภาพกำไรและความเชี่ยวชาญอุตสาหกรรม ผู้สอบบัญชี ก่อนทำงานได้ตรวจสอบความสัมพันธ์ระหว่างแบรนด์ชื่อผู้สอบบัญชีและคุณภาพกำไร โดยใช้ชื่อแบรนด์คุณภาพตรวจสอบพร็อกซี่ตรวจสอบ ผลงานล่าสุดมีความเชี่ยวชาญอุตสาหกรรม ผู้สอบบัญชียัง contrib อง utes เพื่อตรวจสอบคุณภาพ ขยายวรรณกรรมนี้เราเปรียบเทียบระดับสมบูรณ์ของ discre อง tionary ค้าง ( day ) และรายได้การตอบสนองค่า Erg ) ของ บริษัท ตรวจสอบโดยผู้เชี่ยวชาญในอุตสาหกรรมที่ไม่ได้ตรวจสอบโดยผู้เชี่ยวชาญของ บริษัท อุตสาหกรรม เรา จำกัด การศึกษาของเราไปยังไคลเอนต์ของใหญ่ 6 ( และต่อมาใหญ่ 5 ) ผู้ตรวจสอบควบคุมยี่ห้อ เพราะความเชี่ยวชาญอุตสาหกรรมเป็น unobservable เราใช้หลายผู้รับมอบฉันทะสำหรับมันหลังจากควบคุมตัวแปรก่อตั้งขึ้นในปีก่อนที่งานจะเกี่ยวข้องกับวันและเอิร์ก เราพบว่าลูกค้าของผู้สอบบัญชีผู้เชี่ยวชาญอุตสาหกรรมมีวันลดลงและสูงขึ้น Erg กว่าลูกค้าของ nonspe อง cialist ผู้สอบบัญชี . การค้นพบนี้สอดคล้องกับลูกค้าของผู้เชี่ยวชาญด้านอุตสาหกรรมที่มีคุณภาพสูงกว่ากำไรกว่าลูกค้าของ nonspecialists .