The aim of this article is to bring

The aim of this article is to bring together different specifications for copula models with time-varying dependence structure. Copula models are widely used in financial econometrics and risk management. They are considered to be a competitive alternative to the Gaussian dependence structure. The dynamic structure of the dependence between the data can be modeled by allowing either the copula function or the dependence parameter to be time-varying. First, we give a brief description of eight different models, among which there are fully parametric, semiparametric, and adaptive methods. The purpose of this study is to compare the applicability of each particular model in different cases. We conduct a simulation study to show the performance for model selection, to compare the model fit for different setups and to study the ability of the models to estimate the (latent) time-varying dependence parameter. Finally, we provide an illustration by applying the competing models on the same financial dataset and compare their performance by means of Value-at-Risk.

ผลลัพธ์ (ไทย) 1:

จุดมุ่งหมายของบทความนี้คือการรวบรวมรายละเอียดที่แตกต่างกันสำหรับรูปแบบการเชื่อมที่มีโครงสร้างพึ่งพาเวลาที่แตกต่างกัน รูปแบบการเชื่อมที่ใช้กันอย่างแพร่หลายในเศรษฐทางการเงินและการบริหารความเสี่ยง พวกเขาจะถือเป็นทางเลือกที่สามารถแข่งขันกับโครงสร้างการพึ่งพาเกาส์โครงสร้างแบบไดนามิกของการพึ่งพาอาศัยระหว่างข้อมูลสามารถจำลองโดยการอนุญาตให้ทั้งฟังก์ชั่นเชื่อมหรือพารามิเตอร์การพึ่งพาการใช้เวลาที่แตกต่างกัน ครั้งแรกที่เราจะให้คำอธิบายสั้น ๆ ของแปดรูปแบบที่แตกต่างกันในหมู่ที่มีตัวแปรอย่างเต็มที่ semiparametric และวิธีการปรับตัววัตถุประสงค์ของการศึกษานี้คือการเปรียบเทียบการบังคับใช้รูปแบบเฉพาะในแต่ละกรณีที่แตกต่างกัน เราดำเนินการศึกษาแบบจำลองเพื่อแสดงผลการดำเนินงานสำหรับการเลือกรูปแบบที่เหมาะสมเพื่อเปรียบเทียบรูปแบบสำหรับการตั้งค่าที่แตกต่างกันและเพื่อศึกษาความสามารถในรูปแบบของการประเมิน (แฝง) พารามิเตอร์การพึ่งพาอาศัยเวลาที่แตกต่างกัน ในที่สุดเราให้ภาพโดยการใช้รูปแบบการแข่งขันในชุดเดียวกันทางการเงินและเปรียบเทียบผลการดำเนินงานของพวกเขาด้วยวิธีการของมูลค่าที่มีความเสี่ยง

ผลลัพธ์ (ไทย) 2:

จุดมุ่งหมายของบทความนี้จะรวบรวมข้อกำหนดต่าง ๆ สำหรับรุ่น copula มีโครงสร้างพึ่งพาเวลาแตกต่างกัน รุ่น copula ใช้ใน econometrics ทางการเงินและบริหารความเสี่ยง พวกเขาจะถือเป็นทางเลือกการแข่งขันโครงสร้างพึ่งพา Gaussian สามารถสร้างแบบจำลองโครงสร้างแบบไดนามิกของการพึ่งพาระหว่างข้อมูล โดยให้ฟังก์ชัน copula หรือพารามิเตอร์พึ่งพาเป็นเวลาแตกต่างกัน ครั้งแรก เราให้คำอธิบายโดยย่อของแปดรุ่นแตกต่างกัน ซึ่งมีหมู่อย่างพาราเมตริก semiparametric และปรับวิธีการ วัตถุประสงค์ของการศึกษานี้เพื่อ เปรียบเทียบความเกี่ยวข้องของแต่ละรุ่นโดยเฉพาะในกรณีต่าง ๆ ได้ เราทำการศึกษาการจำลองการแสดงประสิทธิภาพการทำงานเลือกรูปแบบ การเปรียบเทียบแบบจำลองที่เหมาะสำหรับการตั้งค่าที่แตกต่างกัน และ เพื่อศึกษาความสามารถของแบบจำลองการประเมิน (แฝงอยู่) แตกต่างกันเวลาพึ่งพาพารามิเตอร์ สุดท้าย เรามีภาพประกอบ โดยใช้รูปแบบการแข่งขันในชุดข้อมูลทางการเงินเดียวกัน และเปรียบเทียบประสิทธิภาพของพวกเขา โดยค่าที่ความเสี่ยง

ผลลัพธ์ (ไทย) 3:

เป้าหมายของข้อนี้คือการนำร่วมกันข้อมูลจำเพาะที่แตกต่างสำหรับรุ่น copula พร้อมด้วยโครงสร้างการพึ่งพาอาศัยเวลาที่แตกต่างกันไป รุ่น copula มีใช้กันอย่างแพร่หลายใน econometrics ทางการเงินและการบริหารความเสี่ยง ห้องพักได้รับการพิจารณาให้เป็นทางเลือกในการแข่งขันที่จะปรับโครงสร้างการพึ่งพา gaussian ได้โครงสร้างแบบไดนามิกของการพึ่งพาระหว่างข้อมูลที่สามารถวางรูปแบบตามอย่างโดยให้ทั้งฟังก์ชัน copula หรือพารามิเตอร์การพึ่งพาการที่จะมีเวลาที่แตกต่างกันไป คนแรกที่เราจะให้คำอธิบายโดยย่อเกี่ยวกับที่มีทั้งหมดแปดรุ่นแตกต่างกันซึ่งมีอยู่อย่างครบครันแบบ parametric semiparametric และวิธีการแบบปรับได้วัตถุประสงค์ของการศึกษานี้เป็นการเปรียบเทียบการใช้ของแต่ละรุ่นในกรณีอื่น เราจะทำการศึกษาการจำลองที่จะแสดง ประสิทธิภาพ สำหรับการเลือกรุ่นเพื่อทำการเปรียบเทียบรุ่นที่เหมาะสำหรับ Ergonomics แตกต่างกันและเพื่อการศึกษาความสามารถของรุ่นนี้ในการประเมิน( ภายใน )พารามิเตอร์การพึ่งพาเวลาที่แตกต่างกันไป ในที่สุดเราจัดให้บริการ ภาพ ประกอบด้วยการนำรุ่นเข้าร่วมแข่งขันใน dataset ทางการเงินและเปรียบเทียบ ประสิทธิภาพ การทำงานของตนโดยใช้ค่าที่มีความเสี่ยง