The Effect of IFRS Adoption and Inv

The Effect of IFRS Adoption and Investor Protection

on Earnings Quality Around the World

Muhammad NurulHouqea,⁎, Tony van Zijla,

Keitha Dunstan b, A.K.M. WaresulKarimc

aSchool of Accounting & Commercial Law, Victoria University of Wellington, Wellington, New Zealand

bSchool of Business, Bond University Gold Coast, Australia

cSchool of Economics and Business Administration Saint Mary's College of California, CA, USA

Received 19 July 2010

Abstract

This study examines the effects of mandatory IFRS adoption and investor protection on the

quality of accounting earnings in forty-six countries around the globe. The results suggest that

earnings quality increases for mandatory IFRS adoption when a country's investor protection regime

provides stronger protection. This study extends the current literature that shows that accounting

practices are influenced by country-level macro settings. The results highlight the importance of

investor protection for financial reporting quality and the need for regulators to design mechanisms

that limit managers' earnings management practices.

© 2012 University of Illinois. All rights reserved.

Keywords: Earnings quality; Discretionary accruals; Accruals quality; Earnings persistence; Micro governance;

Macro governanceJEL classification: J3; K2; M4

We thank Ira Solomon, Mark Peecher, Andreas Charitou, ZhaoyangGu, Ken Kong, Susumu Ueno and Yuan

Ding for their helpful comments on earlier versions of the paper. We are grateful for the comments made by the

participants at the 2010 Illinois International Accounting Symposium (especially the discussant, T. Jeanjean), the

2011 AFAANZ Conference, Darwin, Australia, the 2010 Finance and Corporate Governance, La Trobe

University, Australia, and the 2010 Asian-Pacific Conference on International Accounting Issues, Gold Coast,

Australia. We also thank the anonymous reviewers of The International Journal of Accounting and the editor A

Rashad Abdel Khalik for many constructive suggestions.

⁎ Corresponding author. Tel.: +64 4 4636591; fax: +64 4 4635076.

E-mail address: noor.houqe@vuw.ac.nz (M.N. Houqe).

0020-7063/$ - see front matter © 2012 University of Illinois. All rights reserved.

doi:10.1016/j.intacc.2012.07.003

1. Introduction

The FASB/IASB conceptual framework identifies relevance and representational faithfulness

as the fundamental qualitative characteristics that determine the usefulness of accounting

information for making economic decisions. Accounting earnings information is relevant if it is

capable of making a difference in users' decision making; that is, if it has predictive or

confirmatory value, or both. This information can be a perfectly faithful representation if it is

complete, neutral, and free from error (FASB/IASB, 2010: Chapter 3). Recent research suggests

that strong investor protection, strong legal enforcement, and a common law legal system are

fundamental determinants of high-quality financial statement numbers (Ball, Kothari, & Robin,

2000; Ball, Robin,&Wu, 2003; Cai, Rahman,&Courtenay, 2008; Daske, Hail, Leuz,&Verdi,

2008; Francis&Wang, 2008;Hope, Jin,&Kang, 2005; La Porta, Lopez-de-Silanes,&Shleifer,

2006; La Porta, Lopez-de-Silanes, Shleifer, &Vishny, 1998, 2000, 2006; Leuz et al., 2003;

Nabar&Boonlert-U-Thai, 2007). A further and likely important determinant of the quality of

accounting information is the adoption of International Financial Reporting Standards (IFRS),

issued by the International Accounting Standards Board (IASB). More than 134 countries

currently permit or require IFRS, including the EU countries, Australia, New Zealand, and

many developing countries. Since the announcement of IFRS adoption, national accounting

differences have decreased and the present international accounting setting provides an

opportunity to examine why there are differences in earning quality.

This paper makes several contributions to the current literature. Using a large sample of

firm year observations from 46 countries for the years 1998–2007, our results suggest that

earnings quality increases for mandatory IFRS adoption where a country's investor

protection regime offers stronger protection for its investors. These findings are consistent

with the argument that cross-country differences in accounting quality are likely to remain

after mandatory IFRS adoption where there is poor investor protection (Daske et al., 2008;

Jamal et al., 2010; Soderstrom& Sun, 2007; Sunder, 1997). International studies on

earnings quality tend to focus on developed economies and on a limited number of

countries. This study uses a large sample of firms in both developed and emerging

economies and thus offers the potential for better understanding the global impact of IFRS

adoption. Finally, the study also examines the effects of mandatory IFRS adoption and

investor protection on the quality of accounting earnings at firm level. This allows for

variation not only across countries but also across firms within countries.

In Section 2, we set out the theoretical framework for the study and develop the

hypotheses. In Section 3, we describe the measures of investor protection that we use in the

study. In Section 4, we discuss the research design and sample selection. In Section 5, we

present our results and in Section 6, our conclusions.

The Effect of IFRS Adoption and Investor Protection

on Earnings Quality Around the World

Muhammad NurulHouqea,⁎, Tony van Zijla,

Keitha Dunstan b, A.K.M. WaresulKarimc

aSchool of Accounting & Commercial Law, Victoria University of Wellington, Wellington, New Zealand

bSchool of Business, Bond University Gold Coast, Australia

cSchool of Economics and Business Administration Saint Mary's College of California, CA, USA

Received 19 July 2010

Abstract

This study examines the effects of mandatory IFRS adoption and investor protection on the

quality of accounting earnings in forty-six countries around the globe. The results suggest that

earnings quality increases for mandatory IFRS adoption when a country's investor protection regime

provides stronger protection. This study extends the current literature that shows that accounting

practices are influenced by country-level macro settings. The results highlight the importance of

investor protection for financial reporting quality and the need for regulators to design mechanisms

that limit managers' earnings management practices.

Keywords: Earnings quality; Discretionary accruals; Accruals quality; Earnings persistence; Micro governance;

Macro governanceJEL classification: J3; K2; M4

We thank Ira Solomon, Mark Peecher, Andreas Charitou, ZhaoyangGu, Ken Kong, Susumu Ueno and Yuan

Ding for their helpful comments on earlier versions of the paper. We are grateful for the comments made by the

participants at the 2010 Illinois International Accounting Symposium (especially the discussant, T. Jeanjean), the

2011 AFAANZ Conference, Darwin, Australia, the 2010 Finance and Corporate Governance, La Trobe

University, Australia, and the 2010 Asian-Pacific Conference on International Accounting Issues, Gold Coast,

Australia. We also thank the anonymous reviewers of The International Journal of Accounting and the editor A

Rashad Abdel Khalik for many constructive suggestions.

⁎ Corresponding author. Tel.: +64 4 4636591; fax: +64 4 4635076.

E-mail address: noor.houqe@vuw.ac.nz (M.N. Houqe).

doi:10.1016/j.intacc.2012.07.003

1. Introduction

The FASB/IASB conceptual framework identifies relevance and representational faithfulness

as the fundamental qualitative characteristics that determine the usefulness of accounting

information for making economic decisions. Accounting earnings information is relevant if it is

capable of making a difference in users' decision making; that is, if it has predictive or

confirmatory value, or both. This information can be a perfectly faithful representation if it is

complete, neutral, and free from error (FASB/IASB, 2010: Chapter 3). Recent research suggests

that strong investor protection, strong legal enforcement, and a common law legal system are

fundamental determinants of high-quality financial statement numbers (Ball, Kothari, & Robin,

2000; Ball, Robin,&Wu, 2003; Cai, Rahman,&Courtenay, 2008; Daske, Hail, Leuz,&Verdi,

2008; Francis&Wang, 2008;Hope, Jin,&Kang, 2005; La Porta, Lopez-de-Silanes,&Shleifer,

2006; La Porta, Lopez-de-Silanes, Shleifer, &Vishny, 1998, 2000, 2006; Leuz et al., 2003;

Nabar&Boonlert-U-Thai, 2007). A further and likely important determinant of the quality of

accounting information is the adoption of International Financial Reporting Standards (IFRS),

issued by the International Accounting Standards Board (IASB). More than 134 countries

currently permit or require IFRS, including the EU countries, Australia, New Zealand, and

many developing countries. Since the announcement of IFRS adoption, national accounting

differences have decreased and the present international accounting setting provides an

opportunity to examine why there are differences in earning quality.

This paper makes several contributions to the current literature. Using a large sample of

firm year observations from 46 countries for the years 1998–2007, our results suggest that

earnings quality increases for mandatory IFRS adoption where a country's investor

protection regime offers stronger protection for its investors. These findings are consistent

with the argument that cross-country differences in accounting quality are likely to remain

after mandatory IFRS adoption where there is poor investor protection (Daske et al., 2008;

Jamal et al., 2010; Soderstrom& Sun, 2007; Sunder, 1997). International studies on

earnings quality tend to focus on developed economies and on a limited number of

countries. This study uses a large sample of firms in both developed and emerging

economies and thus offers the potential for better understanding the global impact of IFRS

adoption. Finally, the study also examines the effects of mandatory IFRS adoption and

investor protection on the quality of accounting earnings at firm level. This allows for

variation not only across countries but also across firms within countries.

In Section 2, we set out the theoretical framework for the study and develop the

hypotheses. In Section 3, we describe the measures of investor protection that we use in the

study. In Section 4, we discuss the research design and sample selection. In Section 5, we

present our results and in Section 6, our conclusions.

0/5000

จาก: -

เป็น: -

ผลลัพธ์ (ไทย) 1: [สำเนา]

คัดลอก!

ผลของการนำ IFRS และการคุ้มครองนักลงทุน

เมื่อคุณภาพกำไรทั่วโลก

มูฮัมหมัด nurulhouqea, ⁎, tony รถตู้ zijla

keitha ดันสแตน b, AKM waresulkarimc

aschool ของการบัญชีกฎหมายพาณิชย์&, Victoria University of Wellington, เวลลิงตัน, นิวซีแลนด์

bschool ของธุรกิจมหาวิทยาลัยบอนด์โกลด์โคสต์, ออสเตรเลีย

cschool ของเศรษฐศาสตร์และบริหารธุรกิจเซนต์แมรีของแคลิฟอร์เนีย, CA, USA

ได้รับ 19 กรกฎาคม 2010

นามธรรม

การศึกษาครั้งนี้เป็นการศึกษาผลกระทบของการนำ IFRS บังคับและการคุ้มครองนักลงทุน
คุณภาพ
จากกำไรทางบัญชีในสี่สิบหก ประเทศทั่วโลก ผลลัพธ์ที่ได้แสดงให้เห็นว่า

คุณภาพกำไรเพิ่มขึ้นเพื่อนำมาใช้ IFRS บังคับเมื่อระบอบการป้องกันประเทศของนักลงทุน

ให้ความคุ้มครองที่แข็งแกร่ง การศึกษาครั้งนี้ขยายวรรณกรรมปัจจุบันที่แสดงให้เห็นว่าการบัญชี

ปฏิบัติได้รับอิทธิพลจากระดับประเทศการตั้งค่าแมโคร ผลการเน้นความสำคัญของการ

การคุ้มครองนักลงทุนที่มีคุณภาพสำหรับการรายงานทางการเงินและความจำเป็นในการควบคุมการออกแบบกลไก

ที่ผู้จัดการขีด จำกัด 'กำไรการจัดการ.

© 2012 มหาวิทยาลัยอิลลินอยส์ สงวนลิขสิทธิ์

คำหลัก: คุณภาพกำไร; เงินค้างรับค้างการตัดสินใจ; คุณภาพเงินค้างรับค้าง; การติดตากำไร; ไมโครกำกับ;

แมโคร governancejel จัดหมวดหมู่:. J3; k2; M4

เราขอขอบคุณ ira โซโลมอนเครื่องหมาย peecher, andreas charitou, zhaoyanggu, Ken kong, Susumu Ueno และหยวน

Ding ความเห็นประโยชน์ของพวกเขาในรุ่นก่อนหน้าของกระดาษ เราขอขอบคุณสำหรับความคิดเห็นที่ทำโดยผู้เข้าร่วม

ที่ 2010 อิลลินอยส์ระหว่างประเทศบัญชีที่ประชุมสัมมนา (โดยเฉพาะ discussant, ที. JeanJean)

2011 afaanz ประชุม, ดาร์วิน, ออสเตรเลีย, 2010 การเงินและการกำกับดูแลกิจการลาโทรบ

มหาวิทยาลัยออสเตรเลียและ 2010 การประชุมเอเชียแปซิฟิกในประเด็นเกี่ยวกับการบัญชีระหว่างประเทศโกลด์โคสต์

ออสเตรเลีย เรายังขอขอบคุณความคิดเห็นที่ไม่ระบุชื่อของวารสารนานาชาติของการบัญชีและบรรณาธิการ

rashad Abdel khalik สำหรับข้อเสนอแนะที่สร้างสรรค์จำนวนมาก.

⁎ผู้เขียนที่สอดคล้องกัน โทรศัพท์: 64 4 4636591; โทรสาร:.. 64 4 4635076

e-mail address: noor.houqe @ vuw.ac.nz (ล้านhouqe)

0020-7063 / $ -. ดูเรื่องด้านหน้า© 2012 มหาวิทยาลัยอิลลินอยส์ สงวนลิขสิทธิ์

ดอย:. 10.1016/j.intacc.2012.07.003

1 การแนะนำ

FASB / IASB กรอบแนวคิดการระบุความเกี่ยวข้องและความซื่อสัตย์ดำเนิน

เป็นลักษณะเชิงคุณภาพพื้นฐานที่เป็นตัวกำหนดความเป็นประโยชน์ของการบัญชี

ข้อมูลในการตัดสินใจทางเศรษฐกิจบัญชีกำไรขาดทุนเป็นข้อมูลที่เกี่ยวข้องถ้ามันเป็น

ความสามารถในการสร้างความแตกต่างในการตัดสินใจของผู้ใช้นั่นคือถ้ามีการคาดการณ์หรือ

มูลค่ายืนยันหรือทั้งสองอย่าง ข้อมูลนี้จะเป็นตัวแทนที่ซื่อสัตย์อย่างสมบูรณ์ถ้ามันเป็น

สมบูรณ์เป็นกลางและเป็นอิสระจากข้อผิดพลาด (FASB / IASB, 2010, บทที่ 3) งานวิจัยล่าสุดแสดงให้เห็น

คุ้มครองผู้ลงทุนที่แข็งแกร่ง, การบังคับใช้กฎหมายที่แข็งแกร่งและกฎหมายระบบทั่วไปตามกฎหมาย
ปัจจัยพื้นฐานของการที่มีคุณภาพสูงตัวเลขงบการเงิน (ลูก Kothari, &โรบิน

2000; ลูกโรบิน& Wu, 2003; Cai เราะห์มาน, &คอร์ตนีย์, 2008; daske, ลูกเห็บ leuz, & verdi

2008; ฟรานซิส& Wang, 2008, หวังจิน& kang, 2005; ลาปอร์ตา Lopez-de-ไซเลน& Shleifer

2006; ลาปอร์ตา Lopez-de-ไซเลน , Shleifer, & vishny, 1998, 2000, 2006;. leuz, et al,2003;

nabar &บุญเลิศ-U-Thai 2007) ปัจจัยที่สำคัญต่อไปและมีแนวโน้มของคุณภาพของข้อมูลทางบัญชี

คือการยอมรับของนานาชาติมาตรฐานการรายงานทางการเงินระหว่างประเทศ (IFRS)

ที่ออกโดยมาตรฐานการบัญชีระหว่างประเทศคณะกรรมการ (IASB) มากกว่า 134 ประเทศ

ขณะนี้อนุญาตให้หรือต้อง IFRS รวมทั้งประเทศในสหภาพยุโรป, ออสเตรเลียนิวซีแลนด์และ

ประเทศกำลังพัฒนาหลาย ตั้งแต่การประกาศของการยอมรับ IFRS บัญชีชาติ

ความแตกต่างได้ลดลงและการตั้งค่าการบัญชีระหว่างประเทศในปัจจุบันให้

โอกาสที่จะตรวจสอบว่าทำไมมีความแตกต่างในคุณภาพของรายได้.

กระดาษนี้จะทำให้การมีส่วนร่วมหลายวรรณกรรมปัจจุบัน โดยใช้กลุ่มตัวอย่างขนาดใหญ่

สังเกตปี บริษัท จาก 46 ประเทศสำหรับปี 1998-2007 ผลของเราแสดงให้เห็นว่า

กำไรเพิ่มขึ้นที่มีคุณภาพเพื่อนำมาใช้ IFRS บังคับที่นักลงทุนของประเทศ

ระบอบการป้องกันมีการป้องกันมากขึ้นสำหรับนักลงทุน การค้นพบนี้มีความสอดคล้องกัน
_
กับอาร์กิวเมนต์ที่แตกต่างกันข้ามประเทศที่มีคุณภาพในการบัญชีมีแนวโน้มที่จะยังคง

หลังการประกาศใช้ IFRS บังคับที่มีการคุ้มครองนักลงทุนแย่ (daske, et al, 2008;.

jamal, et al, 2010;. Soderstrom &ดวงอาทิตย์, 2007; สะบั้น, 1997) การศึกษาระหว่างประเทศใน

คุณภาพกำไรมีแนวโน้มที่จะมุ่งเน้นไปที่การพัฒนาเศรษฐกิจและจำนวน จำกัด ของ

ประเทศ การศึกษาครั้งนี้ใช้กลุ่มตัวอย่างขนาดใหญ่ของ บริษัท ทั้งในการพัฒนาและเกิดขึ้นใหม่

เศรษฐกิจและทำให้มีศักยภาพในการทำความเข้าใจผลกระทบระดับโลกของ IFRS

การรับเลี้ยงบุตรบุญธรรม ในที่สุดการศึกษายังตรวจสอบผลกระทบของการนำ IFRS บังคับและการคุ้มครองนักลงทุน

กับคุณภาพของกำไรทางบัญชีในระดับ บริษัท นี้จะช่วยให้

การเปลี่ยนแปลงไม่เพียง แต่ในประเทศ แต่ยังทั่ว บริษัท ภายในประเทศ.

ในส่วนที่ 2เราจะกำหนดออกกรอบทฤษฎีเพื่อการศึกษาและพัฒนา

สมมติฐาน ในส่วนที่ 3 เราจะอธิบายมาตรการในการคุ้มครองนักลงทุนที่เราใช้ในการศึกษา

ในมาตรา 4, เราจะหารือการออกแบบการวิจัยและการเลือกตัวอย่าง ในมาตรา 5 เรา

นำเสนอผลของเราและในมาตรา 6 ข้อสรุปของเรา.

การแปล กรุณารอสักครู่..

ผลลัพธ์ (ไทย) 2:[สำเนา]

คัดลอก!

ผลยอมรับ IFRS และป้องกันนักลงทุน

บนกำไรคุณภาพทั่วโลก

NurulHouqea มุหัมมัด ⁎, โทนี่ van Zijla,

Keitha Dunstan b, A.K.M. WaresulKarimc

aSchool ของบัญชี&กฎหมายพาณิชย์ วิคทอเรียมหาวิทยาลัยของเวลลิงตัน เวลลิงตัน นิวซีแลนด์

bSchool ของธุรกิจ พันธบัตรมหาวิทยาลัยโกลด์โคสต์ ออสเตรเลีย

cSchool เศรษฐศาสตร์และธุรกิจบริหารเซนต์แมรีวิทยาลัยแคลิฟอร์เนีย CA, USA

รับ 19 2010 กรกฎาคม

นามธรรม

ศึกษาตรวจสอบผลกระทบของการบังคับ IFRS ยอมรับและนักลงทุนการคุ้มครองในการ

คุณภาพของกำไรทางบัญชีในสี่สิบหกประเทศทั่วโลก ผลการแนะนำที่

คุณภาพกำไรที่เพิ่มขึ้นสำหรับบังคับรับ IFRS เมื่อประเทศระบอบการปกป้องนัก

ให้การปกป้องที่แข็งแกร่ง ศึกษาวรรณกรรมปัจจุบันที่แสดงบัญชีที่ขยาย

ปฏิบัติเป็นผลมาจากการตั้งค่าแมโคระดับประเทศ ผลลัพธ์เน้นความสำคัญของ

ป้องกันนักลงทุนทางการเงินเพื่อการรายงานคุณภาพและจำเป็นสำหรับหน่วยงานกำกับดูแลการออกแบบกลไก

ที่จำกัดของผู้จัดการกำไรการจัดการปฏิบัติการ

© 2012 มหาวิทยาลัยอิลลินอยส์ สงวนลิขสิทธิ์ทั้งหมด.

คำสำคัญ: คุณภาพกำไร รับรู้ discretionary การรับรู้คุณภาพ รายได้มีอยู่ กำกับดูแลกิจการขนาดเล็ก;

แม governanceJEL ประเภท: J3 K2 M4

เราขอบคุณไอร่าโซโลมอน หมาย Peecher, andreas ซึ่ง Charitou, ZhaoyangGu เคนอินเตอร์เนชั่นแนล สัญญสุจจารีอุ และหยวน

ดิงสำหรับข้อคิดเห็นของพวกเขาดีในรุ่นก่อนหน้าของกระดาษ เราได้ขอบคุณสำหรับข้อคิดเห็นโดย

คนที่ 2010 ประเทศนานาชาติบัญชีวิชาการ (โดยเฉพาะอย่างยิ่งการ discussant ต. Jeanjean), การ

ประชุม AFAANZ 2011 ดาร์วิน ออสเตรเลีย เงิน 2010 และธรรมาภิ บาล เซฟลา

มหาวิทยาลัย ออสเตรเลีย และการประชุมเอเชีย-แปซิฟิก 2010 ในเรื่องบัญชีอินเตอร์เนชั่นแนล โกลด์โคสต์,

ออสเตรเลีย เรายังขอบคุณทานแบบไม่ระบุชื่อของเดอะเนชั่นแนลสมุดรายวันของบัญชีและการแก้ไข A

Abdel Khalik ริชาดสำหรับหลายสร้างสรรค์คำแนะนำ

⁎ Corresponding ผู้เขียน โทร.: 64 4 4636591 โทรสาร: 64 4 4635076.

ที่อยู่อีเมล: noor.houqe@vuw.ac.nz (ลอดจ์อินน์ Houqe)

0020-7063 / $ - ดูหน้าเรื่อง © 2012 มหาวิทยาลัยอิลลินอยส์ Reserved.

doi:10.1016/j.intacc.2012.07.003

1 สิทธิทั้งหมด แนะนำ

กรอบแนวคิดของ FASB IASB ระบุความเกี่ยวข้องและความซื่อสัตย์ representational

เป็นลักษณะเชิงคุณภาพพื้นฐานที่กำหนดประโยชน์ของบัญชี

ข้อมูลสำหรับการตัดสินใจทางเศรษฐกิจ รายละเอียดกำไรทางบัญชีจะเกี่ยวข้องถ้าเป็น

สามารถทำให้ความแตกต่างในผู้ตัดสิน นั่นคือ ถ้ามีการคาดการณ์ หรือ

ค่าเสร็จ หรือทั้งสองอย่าง ข้อมูลนี้สามารถเป็นตัวแทนอย่างซื่อสัตย์

สมบูรณ์ เป็นกลาง และปราศจากข้อผิดพลาด (FASB/IASB, 2010: บทที่ 3) การวิจัยล่าสุดแนะนำ

ที่คุ้มครองนักลงทุนที่แข็งแกร่ง การบังคับใช้กฎหมายเข้มแข็ง และระบบกฎหมายคอมมอนลอว์

ดีเทอร์มิแนนต์พื้นฐานจำนวนคุณภาพงบการเงิน (ลูก โพธิวรคุณ &โรบิน,

2000 ลูก โรบิน &Wu, 2003 ไก เราะหฺมาน &Courtenay, 2008 Daske, Hail, Leuz, &Verdi,

2008 Francis&Wang, 2008หวังว่า จิน &Kang, 2005 ปอ ตาลา โลเปซเดอไซเลน &Shleifer,

2006 ปอ ตาลา โลเปซเดอไซเลน Shleifer, &Vishny, 1998, 2000, 2006 Leuz et al., 2003;

Nabar&Boonlert-U-ไทย 2007) การเพิ่มเติม และแนวโน้มสำคัญดีเทอร์มิแนนต์ของคุณภาพของ

ข้อมูลบัญชีเป็นที่ยอมรับของนานาชาติทางการเงินรายงานมาตรฐาน (IFRS),

ออกโดยนานาชาติบัญชีมาตรฐาน Board (IASB) กว่า 134 ประเทศ

ปัจจุบันอนุญาต หรือต้องใช้ IFRS รวมถึง EU ประเทศ ออสเตรเลีย นิวซีแลนด์ และ

ประเทศกำลังพัฒนาจำนวนมาก ตั้งแต่การประกาศยอมรับ IFRS บัญชีแห่งชาติ

ความแตกต่างได้ลดลง และช่วยให้การตั้งค่าบัญชีนานาชาติปัจจุบันเป็น

โอกาสในการตรวจสอบจึงมีความแตกต่างในรายได้คุณภาพ

กระดาษนี้ทำให้ผลงานต่าง ๆ เอกสารประกอบการปัจจุบัน ใช้ตัวอย่างขนาดใหญ่

แนะสังเกตปีบริษัทจากประเทศ 1998–2007 ปี 46 ผลของเรานำที่

คุณภาพกำไรเพิ่มเกม IFRS บังคับประเทศนักลงทุน

ป้องกันระบอบมีนักลงทุนที่แข็งแกร่งป้องกันการ ผลการวิจัยเหล่านี้จะสอดคล้องกัน

กับอาร์กิวเมนต์ที่ครอสคันทรีต่างบัญชีคุณภาพยังคง

หลังจากยอมรับ IFRS บังคับมีการป้องกันดีนัก (Daske et al., 2008;

Jamal et al., 2010 Soderstrom& Sun, 2007 ซันเดอร์ 1997) ศึกษานานาชาติการ

คุณภาพกำไรมักจะ เน้นพัฒนาเศรษฐกิจ ในจำนวนจำกัด

ประเทศ การศึกษานี้ใช้ตัวอย่างขนาดใหญ่ของบริษัทในการพัฒนา และเกิดใหม่

เศรษฐกิจ และจึง มีโอกาสที่เข้าใจผลกระทบต่อโลกของ IFRS ได้ดีขึ้น

ยอมรับ ตรวจสุดท้าย การศึกษายังสอบผลของการยอมรับบังคับ IFRS และ

คุ้มครองนักลงทุนคุณภาพของกำไรทางบัญชีของบริษัทระดับการ นี้ช่วยให้

เปลี่ยนแปลงทั่วประเทศระหว่างบริษัทภายในประเทศแต่ยังไม่เท่า

ในส่วน 2 เรากำหนดกรอบทฤษฎีในการศึกษา และพัฒนาการ

สมมุติฐาน ในหมวดที่ 3 เราอธิบายมาตรการคุ้มครองนักลงทุนที่เราใช้ในการ

เรียน ในส่วน 4 เราหารือเกี่ยวกับตัวเลือกการออกแบบและตัวอย่างงานวิจัย ในส่วน 5 เรา

แสดงผลของเราและ ในส่วน 6 บทสรุปของเราด้วย

การแปล กรุณารอสักครู่..

ผลลัพธ์ (ไทย) 3:[สำเนา]

คัดลอก!

ผลของ ifrs การนำไปใช้งานและการคุ้มครองนักลงทุน ราย

คุณภาพ ทั่วโลก

Muhammad nurulhouqea ⁎ Tony รถตู้ zijla

keitha dunstan B a.k. m . waresulkarimc

aschool ของบัญชีกฎหมาย&ทางการค้า Victoria University of เวลลิงตันเวลลิงตันประเทศ นิวซีแลนด์

bschool ของพันธบัตรธุรกิจมหาวิทยาลัย Gold Coast ออสเตรเลีย

cschool ของวิทยาลัยเซนต์แมรี่ของเศรษฐศาสตร์ธุรกิจและการบริหารจัดการของรัฐแคลิฟอร์เนีย สหรัฐอเมริกา

ไม่ได้รับการคุ้มครอง 19 เป็น นามธรรม

การศึกษานี้จะตรวจสอบผลกระทบของ ifrs บังคับและเริ่มใช้งานนักลงทุนสัมพันธ์ 2010

เดือนกรกฎาคม ใน

คุณภาพ ของกำไรสุทธิทางบัญชีในสี่สิบหกประเทศทั่วโลก ผลที่ได้แนะนำ ให้

คุณภาพ กำไรเพิ่มขึ้นสำหรับการนำไปใช้งาน ifrs จำเป็นต้องกรอกเมื่อระบบการปกครองการคุ้มครองนักลงทุนของประเทศที่มีการ ป้องกัน

แข็งค่าขึ้น การศึกษานี้ขยายงานวรรณกรรมปัจจุบันที่แสดงให้เห็นว่า บัญชี

วิธีปฏิบัติได้รับอิทธิพลจากการตั้งค่าประเทศ - ระดับมาโคร ผลการให้มีความสำคัญ ของ

การป้องกันข้อมูลนักลงทุนให้มี คุณภาพ การรายงานทางการเงินและความต้องการสำหรับผู้ควบคุมกฎการออกแบบ กลไก

ว่าการจำกัดการจัดการกำไรของผู้จัดการ.มหาวิทยาลัย

© 2012 ของ Illinois สงวนลิขสิทธิ์.

คีย์เวิร์ด:กำไร คุณภาพ ;ใช้ดุลพินิจยอดคงค้าง;ยอดคงค้างมี คุณภาพ ;กำไรสุทธิวิริยะ; Micro กำกับดูแลกิจการ;

governancejel มาโครการแบ่ง ประเภท : J 3 ; K 2 ; M 4

เราขอขอบคุณอิซาโลมอน,ทำเครื่องหมาย peecher Andreas charitou zhaoyanggu เคนฮ่องกง susumu Ueno และหยวน

Men - Ding สำหรับความคิดเห็นที่เป็นประโยชน์ของรุ่นก่อนหน้าของกระดาษ. เราขอขอบคุณที่ให้ความเห็นที่เกิดขึ้น โดย

ผู้เข้าร่วมประชุมที่ 2010 , Illinois ประเทศคิดเป็นสัดส่วนการสัมมนา(โดยเฉพาะที่ discussant T jeanjean ) ที่

2011 afaanz การประชุมที่ดาร์วินประเทศออสเตรเลียการกำกับดูแลกิจการ 2010 และการเงินของบริษัทได้La Trobe มหาวิทยาลัย

ประเทศออสเตรเลียและ 2010 ภูมิภาค เอเชีย - แปซิฟิกการประชุมที่ประเทศคิดเป็นสัดส่วนปัญหา Gold Coast

ประเทศออสเตรเลีย. นอกจากนั้นเรายังขอขอบคุณผู้ตรวจทานแบบไม่ระบุชื่อของนานาชาติได้ของการบัญชีและโปรแกรมแก้ไข ที่

rashad abdel khalik สำหรับคำแนะนำอย่างสร้างสรรค์มาก.

⁎ที่เกี่ยวข้องผู้เขียนได้ โทร. 644 4636591 โทรสาร: 6444635076 .

อีเมลแอดเดรส noor.houqe@vuw.ac.nz ( M . N .houqe )

0020-7063 /$ - ดูเรื่องทางด้านหน้า© 2012 University of Illinois สงวนลิขสิทธิ์.

j.intacc.2012.07.003

1. ดอย: 10.1016 / กรอบความคิดอัน/ iasb fasb แนะนำ

ระบุความสัมพันธ์และความสัตย์ซื่อไอเดียอื่นๆ เกี่ยวกับ

เป็นลักษณะเชิง คุณภาพ ขั้นพื้นฐานที่พิจารณาถึงประโยชน์ของการ บัญชี

ข้อมูลสำหรับการตัดสินใจทางเศรษฐกิจข้อมูลรายคิดเป็นสัดส่วนที่เกี่ยวข้องหาก เป็น

สามารถทำให้ความแตกต่างในการทำให้การตัดสินใจของผู้ใช้ที่มีหากมี ค่า

รับรองหรือแบบคาดการณ์เอาไว้แล้วหรือทั้งสองอย่าง ข้อมูลนี้สามารถเป็นตัวแทนความศรัทธาที่สมบรูณ์แบบหาก เป็น

สมบรูณ์แบบเป็นกลางและแบบไม่เสียค่าบริการจากข้อผิดพลาด( fasb / iasb 2010 บท 3 ) การวิจัยล่าสุดชี้ให้เห็นว่าการป้องกัน นักลงทุน

Strong การบังคับใช้กฎหมายแข็งแกร่งและกฎหมายทั่วไปกฎหมายระบบ จะ

พื้นฐานสุดารัตน์ คุณภาพ สูงการตัวเลข(ลูก, kothari ,& Robin ,

2000 ;ลูก, Robin , &wu , 2003 ,ทำไม,เชิญ, &courtenay , 2008 ; daske ,ลูกเห็บ, leuz , &verdi ,

2008 ; francis&wang , 2008 ;ความหวัง,นักสร้างสรรค์ Zhang Jin , &kang , 2005 , La Porta ,โลเปซ - de - silanes , &shleifer ,

2006 ; La Porta ,โลเปซ - de - silanes , shleifer , &vishny , 1998 , 2000 , 2006 , leuz et al .,2003

nabar&boonlert - U - ไทยปี 2007 ) สาเหตุต่อไปและมีแนวโน้มที่สำคัญของข้อมูลที่มี คุณภาพ

คิดเป็นสัดส่วนมีการนำของประเทศการรายงานทางการเงินตามมาตรฐาน( ifrs )

ออกโดยมาตรฐานการบัญชีระหว่างประเทศ( iasb ) มากกว่า 134 ประเทศใน ขณะนี้

อนุญาตหรือต้องการให้ ifrs รวมทั้งประเทศในกลุ่ม สหภาพ ยุโรปที่ประเทศออสเตรเลียและ นิวซีแลนด์

ประเทศที่กำลังพัฒนาจำนวนมาก. นับตั้งแต่การประกาศในการนำประเทศคิดเป็น สัดส่วน

ifrs ความแตกต่างได้ลดลงและการตั้งค่าบัญชีระหว่างประเทศในปัจจุบัน ให้

โอกาสที่จะตรวจสอบว่าทำไมมีความแตกต่างกันในรายได้มี คุณภาพ .

เอกสารนี้ทำให้การทำกิจกรรมหลายอย่างเพื่อวรรณกรรมปัจจุบัน การใช้ตัวอย่างขนาดใหญ่ ของ

บริษัทในปีการสังเกตการณ์จาก 46 ประเทศสำหรับปีที่ 1998-2007 ผลการดำเนินงานของบริษัทขอแนะนำให้ว่ามี คุณภาพ

กำไรสุทธิเพิ่มขึ้นสำหรับการใช้โปรเจคเตอร์ที่ ifrs ของประเทศที่รัฐบาล นักลงทุน

การป้องกันจัดให้บริการการป้องกันสำหรับผู้ลงทุนที่แข็งค่าขึ้น จากการสำรวจนี้จะมีความ ต่อเนื่อง

พร้อมด้วยเหตุผลที่ว่าความแตกต่างกันระหว่างประเทศในด้าน คุณภาพ การบัญชีจะยัง อยู่

การใช้งานโปรเจคเตอร์ ifrs หลังจากที่มีการป้องกันนักลงทุนผู้น่าสงสาร( daske et al . 2008

jamal et al . 2010 soderstrom& อาบแดด 2007 ตัดขาด 1997 ) การศึกษาระหว่างประเทศในด้านของ คุณภาพ

กำไรมีแนวโน้มที่จะให้ความสำคัญกับประเทศพัฒนาแล้วและในจำนวนจำกัด(มหาชน) ของ

ประเทศ การศึกษานี้จะใช้ตัวอย่างขนาดใหญ่ของบริษัททั้งในและที่กำลังจะเกิด ขึ้น

พัฒนาขึ้นและเศรษฐกิจจึงจัดให้บริการความเป็นไปได้ของความเข้าใจที่ดียิ่งขึ้นส่งผลกระทบต่อระดับโลกในการนำ ifrs

สุดท้ายคือการศึกษาที่ยังตรวจสอบผลกระทบของการปรับใช้และการป้องกัน ifrs

นักลงทุนจำเป็นต้องกรอกใน คุณภาพ ของกำไรสุทธิทางบัญชีในระดับบริษัท โรงแรมแห่งนี้ให้ความ แปรผัน

ไม่เฉพาะในประเทศเท่านั้นแต่ยังผ่านบริษัท ภายใน ประเทศ.

ในส่วนที่ 2เราตั้งค่าออกจากกรอบทางทฤษฎีที่สำหรับการศึกษาและ พัฒนา

ข้อสมมุติที่ ในส่วนที่ 3 เราจะอธิบายถึงมาตรการของการป้องกันนักลงทุนที่เราใช้ ใน

การศึกษา ในส่วนที่ 4 เราพูดคุยกันถึงการเลือกลิ้มลองและการออกแบบการวิจัยที่มีอยู่ ในหัวข้อที่ 5 เรา

นำเสนอผลของเราและในมาตรา 6 ข้อสรุป.

ของเรา

การแปล กรุณารอสักครู่..

ภาษาอื่น ๆ

การสนับสนุนเครื่องมือแปลภาษา: กรีก, กันนาดา, กาลิเชียน, คลิงออน, คอร์สิกา, คาซัค, คาตาลัน, คินยารวันดา, คีร์กิซ, คุชราต, จอร์เจีย, จีน, จีนดั้งเดิม, ชวา, ชิเชวา, ซามัว, ซีบัวโน, ซุนดา, ซูลู, ญี่ปุ่น, ดัตช์, ตรวจหาภาษา, ตุรกี, ทมิฬ, ทาจิก, ทาทาร์, นอร์เวย์, บอสเนีย, บัลแกเรีย, บาสก์, ปัญจาป, ฝรั่งเศส, พาชตู, ฟริเชียน, ฟินแลนด์, ฟิลิปปินส์, ภาษาอินโดนีเซี, มองโกเลีย, มัลทีส, มาซีโดเนีย, มาราฐี, มาลากาซี, มาลายาลัม, มาเลย์, ม้ง, ยิดดิช, ยูเครน, รัสเซีย, ละติน, ลักเซมเบิร์ก, ลัตเวีย, ลาว, ลิทัวเนีย, สวาฮิลี, สวีเดน, สิงหล, สินธี, สเปน, สโลวัก, สโลวีเนีย, อังกฤษ, อัมฮาริก, อาร์เซอร์ไบจัน, อาร์เมเนีย, อาหรับ, อิกโบ, อิตาลี, อุยกูร์, อุสเบกิสถาน, อูรดู, ฮังการี, ฮัวซา, ฮาวาย, ฮินดี, ฮีบรู, เกลิกสกอต, เกาหลี, เขมร, เคิร์ด, เช็ก, เซอร์เบียน, เซโซโท, เดนมาร์ก, เตลูกู, เติร์กเมน, เนปาล, เบงกอล, เบลารุส, เปอร์เซีย, เมารี, เมียนมา (พม่า), เยอรมัน, เวลส์, เวียดนาม, เอสเปอแรนโต, เอสโทเนีย, เฮติครีโอล, แอฟริกา, แอลเบเนีย, โคซา, โครเอเชีย, โชนา, โซมาลี, โปรตุเกส, โปแลนด์, โยรูบา, โรมาเนีย, โอเดีย (โอริยา), ไทย, ไอซ์แลนด์, ไอร์แลนด์, การแปลภาษา.