This paper investigates the importa

This paper investigates the importance of deferred tax assets and liabilities for a sample of
large U.S. corporations between 1993 and 2004 and documents substantial heterogeneity in the
deferred tax positions of different firms. In 2004, 25 firms in a sample of 73 reported net deferred
tax assets and 48 reported net deferred tax liabilities. Firms differ substantially in the composition of
their deferred tax assets and liabilities. The largest components of deferred tax assets for sample
firms are Loss and Credit Carryforwards and Employment and Post-employment Benefits. The
largest components of deferred tax liabilities are Property, Plant & Equipment and Leases. Total
deferred tax assets for sample firms with net deferred tax assets in 2004 were $61.9 billion, while
total deferred tax liabilities for sample firms with net deferred tax liabilities were $223.8 billion. A
five percentage point decline in the federal statutory corporate tax rate could reduce net income at
sample firms with net deferred tax assets by as much as $8.8 billion, since a statutory rate cut would
reduce the value of deferred tax assets and this change would be reflected on the income statement.
We use data on the sales, market value, and assets of sample firms, relative to aggregate data for the
U.S. corporate sector, to estimate the aggregate value of deferred tax assets and liabilities.
firm’s total tax expense, an accounting concept, equals its statutory corporate tax rate times
its taxable book income. Taxable book income, which corresponds to income earned today that will
be taxed at some point in time, equals pre-tax book income less permanent differences between book
and tax income. Permanent differences arise when accounting rules and tax rules treat components
of income or expenses in different ways. Examples of permanent differences are the treatment of
municipal bond income, which is not included in taxable income but is included in book income, and
the reporting of fines and penalties, which are not are deductible for tax purposes but are deductible

in computing book earnings. Permanent book-tax differences do not generate deferred tax assets or
liabilities; their impact on the firm’s accounting earnings is fully reflected when they accrue.

ผลลัพธ์ (ไทย) 1:

ความสำคัญของภาษีรอการตัดบัญชีสินทรัพย์และหนี้สินสำหรับตัวอย่างของการตรวจสอบเอกสารนี้
heterogeneity พบเอกสารในและองค์กรขนาดใหญ่ของสหรัฐอเมริการะหว่างปี 1993 และปี 2004
รอการตัดบัญชีภาษีตำแหน่งงานของบริษัทต่าง ๆ ในปี 2004, 25 กระชับในตัวอย่าง 73 สุทธิรายงานเลื่อนเวลา
ภาษีสินทรัพย์และ 48 รายงานหนี้สินสุทธิภาษีรอการตัดบัญชี บริษัทแตกต่างกันมากในองค์ประกอบของ
ของภาษีรอการตัดบัญชีสินทรัพย์และหนี้สิน ส่วนประกอบที่ใหญ่ที่สุดของสินทรัพย์ภาษีรอการตัดบัญชีสำหรับตัวอย่าง
บริษัทมีขาดทุน และเครดิต Carryforwards และจ้างงาน และผล ประโยชน์งานหลัง ใน
ส่วนประกอบใหญ่ของภาษีรอการตัดบัญชีหนี้สินเป็นทรัพย์สิน พืช&เช่าและอุปกรณ์ รวม
รอการตัดบัญชีสินทรัพย์ภาษีสำหรับตัวอย่างบริษัท มีสินทรัพย์สุทธิภาษีรอการตัดบัญชีในปี 2004 ได้ $61.9 ล้าน ขณะ
หนี้สินรวมภาษีรอการตัดบัญชีสำหรับตัวอย่างบริษัท มีหนี้สินสุทธิภาษีรอการตัดบัญชี 223.8 พันล้าน เหรียญได้ A
ห้าเปอร์เซ็นต์จุดลดลงอัตราภาษีนิติบุคคลตามกฎหมายของรัฐบาลกลางสามารถลดกำไรสุทธิที่
ตัวอย่างบริษัท มีสินทรัพย์สุทธิภาษีรอการตัดบัญชีโดยมากถึง 8.8 พันล้านเหรียญ เนื่องจากจะตัดอัตราตามกฎหมาย
ลดมูลค่าของสินทรัพย์ภาษีรอการตัดบัญชี และการเปลี่ยนแปลงนี้จะปรากฏในงบกำไรขาดทุน
เราใช้ข้อมูลการขาย ตลาด และสินทรัพย์ของบริษัทตัวอย่าง สัมพันธ์ the
U.S. ภาคธุรกิจ รวมข้อมูลการประเมินค่ารวมภาษีรอการตัดบัญชีสินทรัพย์และหนี้สิน
ครั้งของอัตราภาษีนิติบุคคลตามกฎหมายเท่ากับค่าใช้จ่ายภาษีทั้งหมดของบริษัท แนวคิดการบัญชี
รายได้ของหนังสือที่ต้องเสียภาษี จองที่ต้องเสียภาษีรายได้ ซึ่งสอดคล้องกับรายได้ที่ได้รับในวันนี้ที่จะ
คิดในบางจุดในเวลา เท่ากับสมุดบัญชีภาษีก่อนรายได้ถาวรน้อยกว่าผลต่างระหว่างสมุด
และภาษีเงิน ความแตกต่างถาวรเกิดขึ้นเมื่อกฎทางบัญชีและภาษีกฎรักษาส่วนประกอบ
ของรายได้หรือค่าใช้จ่ายในลักษณะต่าง ๆ ตัวอย่างของความแตกต่างอย่างถาวรเป็นการรักษาของ
รายได้เทศบาลพันธบัตร ซึ่งไม่ได้รวมอยู่ในรายได้ที่ต้องเสียภาษี แต่อยู่ในสมุดรายได้ และ
รายงานค่าปรับและโทษ ซึ่งไม่มีหักลดได้สำหรับวัตถุประสงค์ด้านภาษีแต่จะหักลดได้

ในการคำนวณกำไรจอง ความแตกต่างของบัญชีภาษีถาวรสร้างภาษีรอการตัดบัญชีสินทรัพย์ หรือ
หนี้สิน เต็มเป็นประจำผลกระทบต่อกำไรทางบัญชีของบริษัทของพวกเขาเมื่อพวกเขารับรู้

ผลลัพธ์ (ไทย) 2:

กระดาษนี้ศึกษาความสำคัญของสินทรัพย์ภาษีเงินได้รอการตัดบัญชีและหนี้สินสำหรับตัวอย่างของ
บริษัท สหรัฐขนาดใหญ่ระหว่างปี 1993 และปี 2004 และเอกสารความแตกต่างอย่างมีนัยสำคัญใน
ตำแหน่งภาษีเงินได้รอตัดบัญชีของ บริษัท ที่แตกต่างกัน ในปี 2004, 25 บริษัท ในกลุ่มตัวอย่างจาก 73 รายงานรอการตัดบัญชีสุทธิ
สินทรัพย์ภาษีเงินได้และ 48 รายงานหนี้สินภาษีเงินได้รอการตัดบัญชีสุทธิ บริษัท ที่แตกต่างกันอย่างมีนัยสำคัญในองค์ประกอบของ
สินทรัพย์ภาษีเงินได้รอการตัดบัญชีและหนี้สินของพวกเขา ส่วนประกอบที่ใหญ่ที่สุดของสินทรัพย์ภาษีเงินได้รอการตัดบัญชีสำหรับตัวอย่าง
บริษัท ที่มีการสูญเสียและเครดิต Carryforwards และการจ้างงานและประโยชน์หลังออกจากงาน
ส่วนประกอบที่ใหญ่ที่สุดของหนี้สินภาษีเงินได้รอการตัดบัญชีมีที่ดินอาคารและอุปกรณ์และสัญญาเช่าระยะยาว รวม
สินทรัพย์ภาษีเงินได้รอการตัดบัญชีสำหรับ บริษัท ตัวอย่างที่มีสินทรัพย์ภาษีเงินได้รอตัดบัญชีสุทธิในปี 2004 เป็น 61900000000 $ ในขณะที่
หนี้สินภาษีเงินได้รอการตัดบัญชีรวมสำหรับ บริษัท ตัวอย่างที่มีหนี้สินภาษีเงินได้รอการตัดบัญชีสุทธิเป็น $ 223,800,000,000
ลดลงจุดห้าเปอร์เซ็นต์ในอัตราภาษีของรัฐบาลกลางตามกฎหมายขององค์กรสามารถลดกำไรสุทธิที่
บริษัท ตัวอย่างที่มีสินทรัพย์สุทธิภาษีเงินได้รอตัดบัญชีโดยเท่าที่ 8.8 พันล้านดอลลาร์นับตั้งแต่ปรับลดอัตราดอกเบี้ยตามกฎหมายจะ
ลดมูลค่าของสินทรัพย์ภาษีเงินได้รอการตัดบัญชีและการเปลี่ยนแปลงนี้จะสะท้อนให้เห็นถึง ในงบกำไรขาดทุน
เราใช้ข้อมูลจากการขายมูลค่าตลาดและสินทรัพย์ของ บริษัท ตัวอย่างที่เกี่ยวข้องกับการรวมข้อมูลสำหรับ
สหรัฐฯ ภาคธุรกิจในการประมาณมูลค่ารวมของสินทรัพย์ภาษีเงินได้รอการตัดบัญชีและหนี้สิน
ภาษีเงินได้ของ บริษัท รวมแนวคิดทางบัญชีเท่ากับเท่าของอัตราภาษีนิติบุคคลตามกฎหมาย
รายได้ที่ต้องเสียภาษีตามบัญชี รายได้ที่ต้องเสียภาษีตามบัญชีซึ่งสอดคล้องกับรายได้ที่ได้รับในวันนี้ว่าจะ
ต้องเสียภาษีในบางจุดในเวลาที่เท่ากับก่อนหักภาษีรายได้หนังสือความแตกต่างถาวรน้อยระหว่างหนังสือ
และภาษีเงินได้ ความแตกต่างอย่างถาวรเกิดขึ้นเมื่อกฎระเบียบทางบัญชีและกฎระเบียบภาษีรักษาส่วนประกอบ
ของรายได้หรือค่าใช้จ่ายในรูปแบบที่แตกต่างกัน ตัวอย่างของความแตกต่างถาวรการรักษาของ
รายได้พันธบัตรเทศบาลซึ่งไม่ได้รวมอยู่ในรายได้ที่ต้องเสียภาษี แต่รวมอยู่ในรายได้ทางบัญชีและ
การรายงานของค่าปรับและบทลงโทษที่ไม่ได้เป็นภาษี แต่จะมีการหักลดหย่อนในการคำนวณกำไรหนังสือ ความแตกต่างของหนังสือหักภาษีถาวรไม่สร้างสินทรัพย์ภาษีเงินได้รอการตัดบัญชีหรือหนี้สิน; ผลกระทบของพวกเขาใน บริษัท ที่ผลประกอบการทางบัญชีจะสะท้อนให้เห็นอย่างเต็มที่เมื่อพวกเขาได้รับ

ผลลัพธ์ (ไทย) 3:

งานวิจัยนี้ศึกษาความสำคัญของภาษีเงินได้รอการตัดบัญชีสินทรัพย์และหนี้สินสำหรับตัวอย่างของ
ขนาดใหญ่สหรัฐอเมริกาบริษัทระหว่างปี พ.ศ. 2547 และสามารถอย่างมากในภาษีของ บริษัท ที่แตกต่างกัน
เลื่อนตำแหน่งเอกสาร ในปี 2004 25 บริษัท ในตัวอย่างของรายงานภาษีรอการตัดบัญชีสุทธิ 73
48 รายงานทรัพย์สินและหนี้สินภาษีเงินได้รอการตัดบัญชีสุทธิ . บริษัทที่แตกต่างกันอย่างมากในองค์ประกอบของ
ของภาษีเงินได้รอการตัดบัญชีสินทรัพย์และหนี้สิน ที่ใหญ่ที่สุดในองค์ประกอบของสินทรัพย์ภาษีเงินได้รอการตัดบัญชีสำหรับ บริษัท ตัวอย่าง
มีการสูญเสียและ carryforwards สินเชื่อและผลประโยชน์และการจ้างงาน การจ้างงาน โพสต์
ส่วนประกอบที่ใหญ่ที่สุดของภาษีเงินได้รอการตัดบัญชีหนี้สิน ทรัพย์สิน อุปกรณ์&พืชและสัญญาเช่า .
รวมภาษีเงินได้รอการตัดบัญชีทรัพย์สินบริษัทตัวอย่างสุทธิภาษีเงินได้รอการตัดบัญชีทรัพย์สินในปี 2004 61.9 พันล้านดอลลาร์ ขณะที่
รวมหนี้สินภาษีเงินได้รอการตัดบัญชีตัวอย่างบริษัทที่มีหนี้สินภาษีเงินได้รอการตัดบัญชีสุทธิจำนวน $ 223.8 พันล้าน
จุดห้าเปอร์เซ็นต์เป็นลดลงในรัฐตามกฎหมายขององค์กรอาจลดอัตราภาษีเงินได้สุทธิที่
ตัวอย่างบริษัทที่มีสินทรัพย์ภาษีเงินได้รอการตัดบัญชีสุทธิโดยมากที่สุดเท่าที่ $ 8.8 พันล้าน เนื่องจากอัตราตามกฎหมายจะ
ตัดลดมูลค่าของสินทรัพย์ภาษีเงินได้รอการตัดบัญชีและการเปลี่ยนแปลงนี้จะสะท้อนให้เห็นในงบรายได้
เราใช้ข้อมูลจากการขาย , ค่าการตลาด และสินทรัพย์ของ บริษัท ตัวอย่าง เมื่อเทียบกับการรวมข้อมูลสำหรับ
ภาคองค์กรสหรัฐอเมริกา ประเมินมูลค่ารวมของสินทรัพย์และหนี้สินภาษีเงินได้รอการตัดบัญชี .
รวมภาษีค่าใช้จ่ายของ บริษัท การบัญชี , แนวคิด , เท่ากับอัตราภาษีครั้ง
ตามกฎหมายของตน บริษัทหนังสือของรายได้ที่ต้องเสียภาษี หนังสือรายได้ต้องเสียภาษี ซึ่งสอดคล้องกับรายได้ที่ได้รับ วันนี้ที่จะ
จะเก็บภาษีได้ในบางจุดในเวลา เท่ากับรายได้ภาษีก่อนจองถาวรน้อยความแตกต่างระหว่างหนังสือ
และรายได้ภาษี ความแตกต่างถาวรเกิดขึ้นเมื่อกฎระเบียบทางบัญชีและกฎภาษีถือว่าส่วนประกอบ
รายได้หรือค่าใช้จ่ายในวิธีที่แตกต่างกัน ตัวอย่างของความแตกต่างถาวรรักษา
รายได้พันธบัตรเทศบาล ซึ่งไม่รวมรายได้ที่ต้องเสียภาษี แต่รายได้รวมอยู่ในหนังสือ และการรายงานของค่าปรับและบทลงโทษ
ซึ่งไม่ได้ถูกหักสำหรับวัตถุประสงค์ทางภาษี แต่หัก

ในการคำนวณกำไร หนังสือ ถาวรหนังสือภาษีความแตกต่างไม่ได้สร้างภาษีเงินได้รอการตัดบัญชีสินทรัพย์ หนี้สิน หรือ
;ผลกระทบต่อกำไรทางบัญชีของบริษัทเป็นอย่างสะท้อนให้เห็นเมื่อพวกเขาเพิ่มขึ้น