Suppose Fx (x) represents the distr

Suppose Fx (x) represents the distribution function of outcomes over a fixed period of

time, such as one year, of a portfolio of risks (such as a set of insurance risks or an entire

insurance company). An adverse outcome is referred to as a "loss." In the notation used

throughout this book, positive values of the random variable X are adverse outcomes, that

is, losses. The VaR of the random variable X is the lOOpth percentile of the distribution of

X, denoted by VaRp(X) = π . This shows why VaR is often called a quantile risk measure.

When the insurance company has this amount of capital available, it can absorb 100/»% of

possible outcomes. When p = 99.95% for a one-year time period, the interpretation is that

there is only a very small chance (0.05%) that the insurance company will be bankrupted

by an adverse outcome over the next year.

ผลลัพธ์ (ไทย) 1:

สมมติว่า Fx (x) แทนฟังก์ชันการแจกแจงของผลในช่วงถาวรเวลา เช่นหนึ่งปี ผลงานของความเสี่ยง (เช่นประกันความเสี่ยงหรือทั้งชุดบริษัทประกันภัย) ผลกระทบจะเรียกว่าเป็นการ "แพ้" ในสัญกรณ์ที่ใช้ตลอดหนังสือเล่มนี้ ค่าบวกของตัวแปรสุ่ม X มีผลไม่พึงประสงค์ ที่เป็น ขาดทุน VaR ของตัวแปรสุ่ม X เป็นเปอร์เซ็นต์ lOOpth การกระจายตัวของเขียนแทน ด้วย VaRp(X), X =π นี้แสดงทำไม VaR มักเรียกว่าการวัดความเสี่ยง quantileเมื่อบริษัทประกันภัยมีทุนมีจำนวนนี้ สามารถซึม 100 / » %ผลลัพธ์ที่เป็นไป เมื่อ p = 99.95% เป็นเวลา 1 ปีระยะเวลา การตีความเป็นที่มีเพียงขนาดเล็กโอกาส (0.05%) ว่า บริษัทประกันภัยจะล้มละลายโดยมีผลเสียต่อปี

ผลลัพธ์ (ไทย) 2:

สมมติว่า Fx (x) หมายถึงฟังก์ชั่นการกระจายตัวของผลในระยะเวลาคงที่ของ

เวลาเช่นปีหนึ่งของผลงานของความเสี่ยง (เช่นชุดของความเสี่ยงประกันภัยหรือทั้งเป็น

บริษัท ประกันภัย) ผลข้างเคียงที่จะเรียกว่าเป็น "การสูญเสีย." ในสัญกรณ์ที่ใช้

ตลอดทั้งเล่มนี้ค่าในเชิงบวกของตัวแปรสุ่ม X ผลลัพธ์ที่ไม่พึงประสงค์ที่

มีการสูญเสีย วาของตัวแปรสุ่ม X เปอร์เซ็นต์ lOOpth ของการกระจายของ

X, แสดงโดย VARP (X) = π นี้แสดงให้เห็นว่าทำไม VaR มักจะเรียกว่าวัดความเสี่ยง quantile.

เมื่อ บริษัท ประกันภัยที่มีปริมาณของเงินทุนที่มีอยู่นี้มันสามารถดูดซับ 100 / »% ของ

ผลลัพธ์ที่เป็นไป เมื่อ p = 99.95% สำหรับช่วงเวลาหนึ่งปีการแปลความหมายก็คือว่า

มีเพียงโอกาสที่มีขนาดเล็กมาก (0.05%) ที่ บริษัท ประกันภัยจะล้มละลาย

โดยผลที่ไม่พึงประสงค์ในปีถัดไป

ผลลัพธ์ (ไทย) 3:

สมมติว่า FX ( x ) หมายถึงฟังก์ชันการแจกแจงของระยะเวลาคงที่ของผลลัพธ์มากกว่าเวลา เช่น 1 ปี ของผลงานของความเสี่ยง ( เช่นชุดของความเสี่ยงภัย หรือทั้งบริษัทประกันภัย ) ผลที่ไม่พึงประสงค์จะเรียกว่าเป็น " ทุน " ในสัญกรณ์ที่ใช้ตลอดหนังสือเล่มนี้ บวกค่าของตัวแปรสุ่ม X จะมีผลที่ไม่พึงประสงค์นั้นคือ ความสูญเสีย ส่วน var ของตัวแปรสุ่ม X เป็น loopth เปอร์เซ็นต์ของการกระจายX แทน โดย XOR ( X ) = π . นี้แสดงให้เห็นว่าทำไม VAR มักจะเรียกว่าควอนไทล์เสี่ยงวัดเมื่อ บริษัท ประกันภัยมีจํานวนของทุนที่มีอยู่นี้ มันสามารถดูดซับ 100 / » % ของผลลัพธ์ที่เป็นไปได้ เมื่อ p = 99.95% เป็นระยะเวลา 1 ปี การตีความ คือมีเพียงโอกาสน้อยมาก ( 0.05% ) ที่ บริษัท ประกันภัยจะล้มละลายโดยจากผลผ่านปีถัดไป