Emerging countries are typically pe

Emerging countries are typically perceived to be susceptible to economic risk and uncertainty to
a greater extent than advanced countries. This risk can originate domestically or internationally,
and is important because, for example, external shocks that impact upon exchange rates create
a ‘fear of floating’ exchange rate regimes in emerging economies (Calvo and Reinhart, 2002).
Generally the nature and source of this risk may have implications for the conduct of monetary
policy in emerging economies.
Given the potential importance of unravelling the nature and source of risk, this paper
empirically analyses the behaviour of the foreign exchange risk premium for emerging European
markets and compares commonalities across countries. Engle (1996) and Chinn (2006) suggest
evidence on Uncovered Interest Rate Parity (UIRP) is mixed, and deviations from UIRP are an
indication of a risk premium. Bansal and Dahlquist (2000) argue that violations of UIRP are

ผลลัพธ์ (ไทย) 1:

ประเทศที่มีการรับรู้มักจะควบคู่กับความเสี่ยงทางเศรษฐกิจและความไม่แน่นอนในการในระดับที่สูงกว่าประเทศ ความเสี่ยงนี้สามารถมาในประเทศ หรือต่าง ประเทศและมีความสำคัญเนื่องจาก เช่น แรงกระแทกภายนอกที่ส่งผลกระทบกับอัตราแลกเปลี่ยนสร้างความ 'กลัวลอย' แลกเปลี่ยนระบอบอัตราเจริญ (รายการนิทรรศการและ Reinhart, 2002)โดยทั่วไปลักษณะและแหล่งที่มาของความเสี่ยงนี้อาจมีผลกระทบการดำเนินการของเงินนโยบายในประเทศเกิดใหม่ให้ความสำคัญเป็นไปได้ของน้อยธรรมชาติและแหล่งที่มาของความเสี่ยง กระดาษนี้เชิงประสบการณ์วิเคราะห์พฤติกรรมของการแลกเปลี่ยนความเสี่ยงสำหรับการเกิดใหม่ในทวีปยุโรปตลาด และเปรียบเทียบ commonalities ทั่วทั้งประเทศ Engle (1996) และ Chinn (2006)มีส่วนผสมหลักฐานบนเถอัตราดอกเบี้ยพาริตี้ (UIRP) และมีความเบี่ยงเบนจาก UIRP การการระบุความเสี่ยง Bansal และ Dahlquist (2000) โต้แย้งว่า เป็นการละเมิด UIRP

ผลลัพธ์ (ไทย) 2:

ประเทศเกิดใหม่มีการรับรู้โดยทั่วไปแล้วจะเป็นความเสี่ยงที่จะมีความเสี่ยงและความไม่แน่นอนทางเศรษฐกิจที่จะ
ระดับที่สูงกว่าประเทศที่ก้าวหน้า ความเสี่ยงนี้สามารถเกิดขึ้นในประเทศหรือต่างประเทศ
และเป็นสิ่งสำคัญเพราะตัวอย่างเช่นแรงกระแทกภายนอกที่ผลกระทบต่ออัตราแลกเปลี่ยนสร้าง
แบบ 'ความกลัวของลอย' ระบบอัตราแลกเปลี่ยนในประเทศเศรษฐกิจเกิดใหม่ (Calvo และ Reinhart, 2002).
โดยทั่วไปธรรมชาติและแหล่งที่มาของ ความเสี่ยงนี้อาจจะมีผลกระทบต่อการดำเนินการของการเงิน
นโยบายในประเทศเศรษฐกิจเกิดใหม่.
ให้ความสำคัญที่มีศักยภาพของการไขธรรมชาติและแหล่งที่มาของความเสี่ยงบทความนี้
สังเกตุการวิเคราะห์พฤติกรรมของพรีเมี่ยมความเสี่ยงอัตราแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศยุโรปที่เกิดขึ้นใหม่
ในตลาดและเปรียบเทียบ commonalities ทั่วประเทศ Engle (1996) และ Chinn (2006) ชี้ให้เห็น
หลักฐานกลางแจ้งอัตราดอกเบี้ย Parity (UIRP) มีการผสมและเบี่ยงเบนไปจาก UIRP เป็น
ข้อบ่งชี้ของพรีเมี่ยมความเสี่ยง Bansal และ Dahlquist (2000) ยืนยันว่าการละเมิด UIRP มี

ผลลัพธ์ (ไทย) 3:

ประเทศเกิดใหม่มักจะรู้สึกจะอ่อนไหวต่อความเสี่ยงทางเศรษฐกิจและความไม่แน่นอนที่จะขอบเขตที่มากขึ้นกว่าประเทศขั้นสูง ความเสี่ยงนี้เกิดขึ้นในประเทศหรือระหว่างประเทศและที่สำคัญ เพราะ ตัวอย่างเช่น ปัจจัยภายนอกที่ส่งผลกระทบต่ออัตราแลกเปลี่ยน สร้าง' ความกลัว ' อัตราแลกเปลี่ยนระบบลอยตัวในประเทศเศรษฐกิจเกิดใหม่ ( calvo และ Reinhart , 2002 )โดยทั่วไปในธรรมชาติและแหล่งที่มาของความเสี่ยงนี้อาจจะมีผลกระทบต่อการดำเนินงานของการเงินนโยบายในประเทศเศรษฐกิจเกิดใหม่ให้ความสำคัญศักยภาพของธรรมชาติและแหล่งที่มาของความเสี่ยงเปิดเผยออกมา กระดาษนี้จากผลวิเคราะห์พฤติกรรมของความเสี่ยงจากการพรีเมี่ยมสำหรับยุโรปใหม่ตลาดและเปรียบเทียบสิ่งที่เหมือนกันทั่วประเทศ อีเกิ้ล ( 1996 ) และ ชินน์ ( 2006 ) แนะนำหลักฐานเปิดเผยอัตราดอกเบี้ยเสมอภาค ( uirp ) ผสมอยู่ และการเบี่ยงเบนจาก uirp เป็นระบุความเสี่ยงที่พรีเมี่ยม เค แบนซัล และ dahlquist ( 2000 ) ยืนยันว่า uirp มีการละเมิด