where p is lag length and is decide

where p is lag length and is decided according to information criterion and final prediction error. The
parameters νk,t −p are the cointegrating vectors, derived from the long-run cointegrating relationships (i.e.
Yt=β1Kt+β2Lt+β3ΔEt+β4T+ξ where T is trend and ξ is stationary residuals) during cointegration tests and are
normalized according to K, L, and E respectively and their coefficients αi,k are the adjustment coefficients. The
parameters μi, i=1, 2, 3 are intercepts and the symbol Δ denotes the difference of the variable following it.
The Johansen approach (Johansen 1991,1995; Johansen and Juselius, 1990) estimates the cointegrating
relationships between the non-stationary variables using a maximum likelihood procedure which tests for
the cointegrating rank r and estimates the parameters α and z. Using the model in Eqs. (3–6), Granger
causality tests between the variables can be investigated through the following three channels:
(i). The statistical significance of the lagged error-correction terms (ECTs) by applying separate t-tests on
the adjustment coefficients.
(ii). A joint F-test or a Wald χ2
-test applied to the coefficients of each explanatory variable in one
equation. For example, to test whether energy use Granger-causes output in Eq. (3), we test the
following null hypothesis: H0 γ4,1 =γ4,2 =…=γ4,p =0.
(iii). A joint F-test or a Wald χ2
-test applied jointly to the terms in (i) and the terms in (ii).

ผลลัพธ์ (ไทย) 1:

ที่ p คือ ความล่าช้ายาว และจะเลือกตามรายละเอียดเงื่อนไขและข้อผิดพลาดสุดท้ายทาย ที่พารามิเตอร์ νk, t −p เป็นเวกเตอร์ cointegrating มาจากความสัมพันธ์ cointegrating-ยาวพิเศษYt = β1Kt + β2Lt + β3ΔEt + β4T + ξโดยที่ T คือ แนวโน้ม และξมีค่าคงเหลือประจำ) ระหว่าง cointegration ทดสอบและมีตามปกติตาม K, L และ E ตามลำดับ และของสัมประสิทธิ์ αi, k มีค่าสัมประสิทธิ์การปรับปรุง ที่พารามิเตอร์ μi ฉัน = 1, 2, 3 เป็น intercepts และδยอดสัญลักษณ์แสดงถึงความแตกต่างของตัวแปรตามก็วิธี Johansen (Johansen 1991,1995 Johansen และ Juselius, 1990) ประเมินที่ cointegratingความสัมพันธ์ระหว่างตัวแปรไม่ใช่เขียนโดยใช้กระบวนการความเป็นไปได้สูงสุดซึ่งทดสอบสำหรับr cointegrating อันดับ และประมาณพารามิเตอร์ด้วยกองทัพและใช้แบบจำลองใน Eqs z. นี่เกรนเจอร์ (3-6),ทดสอบ causality ระหว่างตัวแปรสามารถถูกตรวจสอบผ่านช่องสามต่อไปนี้:(i) การที่นัยสำคัญทางสถิติของ lagged แก้ไขข้อผิดพลาด- (ECTs) โดยใช้ t-ทดสอบแยกต่างหากบนค่าสัมประสิทธิ์การปรับปรุง(ii) การทดสอบ F ร่วมหรือ Wald χ2-ทดสอบกับสัมประสิทธิ์แต่ละตัวแปรอธิบายในสมการ ตัวอย่าง การทดสอบผลการใช้พลังงานทำให้นี่เกรนเจอร์ใน Eq. (3), ทดสอบการตามสมมติฐานว่าง: H0 γ4, 1 = γ4, 2 =... = γ4, p = 0(iii) การทดสอบ F ร่วมหรือ Wald χ2-ใช้ร่วมกับเงื่อนไขใน (i) และข้อ (ii)การทดสอบ

ผลลัพธ์ (ไทย) 2:

พีที่มีความยาวความล่าช้าและมีการตัดสินใจที่เป็นไปตามเกณฑ์ของข้อมูลและข้อผิดพลาดการทำนายสุดท้าย
พารามิเตอร์νk, เสื้อ -p เป็นพาหะ cointegrating มาจากระยะยาวความสัมพันธ์ cointegrating (เช่น
Yt = β1Ktβ2Lt + + + β3ΔEtβ4T + T ξที่เป็นแนวโน้มและเป็นξเหลือนิ่ง)
ในระหว่างการทดสอบระยะยาวระหว่างและปกติตามกับ K, L, และ E ตามลำดับและค่าสัมประสิทธิ์ของพวกเขาαi, k มีค่าสัมประสิทธิ์การปรับ
พารามิเตอร์μi, i = 1, 2, 3 และดักสัญลักษณ์Δหมายถึงความแตกต่างของตัวแปรต่อไปนี้มัน.
วิธีการฮันเซน (ฮันเซน 1991,1995; ฮันเซนและ Juselius, 1990) ประมาณการ cointegrating
ความสัมพันธ์ระหว่างที่ไม่หยุดนิ่ง
ตัวแปรที่ใช้เป็นขั้นตอนที่ควรจะเป็นสูงสุดซึ่งการทดสอบสำหรับการวิจัยยศcointegrating และประมาณการค่าพารามิเตอร์แอลฟา z และ โดยใช้แบบจำลองใน EQS (3-6),
เกรนเจอร์ทดสอบอำนาจระหว่างตัวแปรที่สามารถตรวจสอบผ่านช่องทางดังต่อไปนี้:
(i) อย่างมีนัยสำคัญทางสถิติของเงื่อนไข lagged แก้ไขข้อผิดพลาด (ECTS) โดยใช้การทดสอบค่า t
แยกต่างหากในสัมประสิทธิ์ปรับ.
(ii) ร่วมทดสอบ F-หรือ Wald
χ2ใช้-test
เพื่อค่าสัมประสิทธิ์ของแต่ละตัวแปรอธิบายในสมการ ตัวอย่างเช่นในการทดสอบว่าใช้พลังงานเกรนเจอร์-ทำให้เกิดผลลัพธ์ในสมการ (3)
เราทดสอบสมมติฐานต่อไปนี้:. H0 γ4,1γ4,2 = = = ... γ4, p = 0
(iii) ร่วมทดสอบ F-หรือ Wald
χ2-test นำไปใช้ร่วมกับข้อตกลงใน (i) และเงื่อนไขใน (ii)

ผลลัพธ์ (ไทย) 3:

ที่ p คือความยาวล่าช้าและถูกตัดสินตามเกณฑ์ข้อมูลและสุดท้ายทำนายผิดพลาด
พารามิเตอร์ν K , T − P เป็นเชิงเวกเตอร์ ที่ได้มาจากระยะยาวเชิงความสัมพันธ์ ( เช่น
YT = บีตา 1kt บีตาร.ต. บีตา 3 Δและบีตา 4T ξที่ T คือ แนวโน้มและξคือ ค่าเครื่องเขียน ) ในระหว่างการทดสอบ Cointegration และ
ทีปตาม K , Lและ E ตามลำดับ และค่าของพวกเขาαผม K มีการปรับค่าสัมประสิทธิ์
พารามิเตอร์μฉัน = 1 , 2 , 3 จะสกัดและสัญลักษณ์Δแสดงความแตกต่างของตัวแปรตาม โจแฮนเซน ( Johansen
วิธีการ 19911995 ; โจแฮนเซน และ juselius 1990 ) ประมาณการเชิง
ความสัมพันธ์ระหว่างตัวแปรโดยใช้วิธีการ non-stationary ความเป็นไปได้สูงสุด ซึ่งการทดสอบ
เชิงอันดับ r และการประเมินพารามิเตอร์α Z โดยใช้รูปแบบใน EQS . ( 3 ) 6 ) การทดสอบความสัมพันธ์ระหว่างตัวแปรเกรนเจอร์
สามารถศึกษาผ่านช่องทางดังต่อไปนี้
( ฉัน )ความสำคัญทางสถิติของการแก้ไขความผิดพลาดในอดีตเงื่อนไข ( ผล ) โดยการแยกแบบที่ปรับค่า
.
( 2 ) มีคนร่วมหรือเดินχ 2
- ทดสอบใช้กับสัมประสิทธิ์ของตัวแปรในแต่ละการหนึ่ง
สมการ ตัวอย่าง เพื่อทดสอบว่าเกรนเจอร์ใช้พลังงานทำให้ผลผลิตในอีคิว ( 3 ) เราทดสอบตามสมมติฐานโมฆะ : H0
γ 4 , 1 = γ 4,2 = . . = γ 4 , p = 0
( 3 )มีคนร่วมหรือเดินχ 2
- ใช้ทดสอบร่วมกันกับเงื่อนไขใน ( ฉัน ) และเงื่อนไขใน ( 2 )