If interest rate parity (IRP) holds

If interest rate parity (IRP) holds, and transaction costs do not exist, a money market hedge will yield the same results as a forward hedge.
This is so because the forward premium on a forward rate reflects the interest rate differential between the two currencies.

ผลลัพธ์ (ไทย) 1:

ถ้าเก็บอัตราดอกเบี้ยเท่าเทียมกัน (IRP) และไม่มีต้นทุนธุรกรรม hedge ตลาดเงินจะให้ผลเดียวกันเป็น hedge ไปข้างหน้า เป็นเช่นนี้ เพราะพรีเมี่ยมไปข้างหน้าในอัตราสะท้อนถึงอัตราดอกเบี้ยที่แตกต่างกันระหว่างสองสกุลเงิน

ผลลัพธ์ (ไทย) 2:

หากความเท่าเทียมกันอัตราดอกเบี้ย (IRP) ถือหุ้นและค่าใช้จ่ายในการทำธุรกรรมไม่ได้อยู่ที่มีการป้องกันความเสี่ยงในตลาดเงินจะให้ผลเช่นเดียวกับรั้วข้างหน้า.
เป็นเช่นนี้เพราะพรีเมี่ยมไปข้างหน้าบนอัตราข้างหน้าสะท้อนให้เห็นถึงค่าอัตราดอกเบี้ยระหว่างสองสกุลเงิน .

ผลลัพธ์ (ไทย) 3:

ถ้าอัตราดอกเบี้ยเสมอภาค ( IVL ) ถือหุ้น และต้นทุนในการไม่อยู่ , ตลาดเงินกองทุนจะให้ผลลัพธ์เดียวกันเป็นเฮดจ์ไปข้างหน้าที่เป็นเช่นนี้เพราะพรีเมี่ยมไปข้างหน้าในอัตราก้าวหน้าที่สะท้อนให้เห็นถึงความแตกต่างของอัตราดอกเบี้ยระหว่างสองสกุลเงิน